交易外汇中的黑天鹅 - 页 2

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jjc:

在某种程度上坚持原来的主题，塔勒布对VaR有一些有趣的批评，它是RAROC的一个组成部分。(然而，你必须超越他在修辞上手指抽搐的事实。"我一直认为VAR是江湖骗术 "是他网站上的一段话：https://www.mql5.com/go?link=http://www.fooledbyrandomness.com/quant.html)

如果你试图用现货外汇做这件事，它肯定没有什么意义。你需要的是更不对称的东西--比如格拉德威尔描述塔勒布交易的一篮子期权。

VaR，以及任何依靠历史数据来计算未来风险的风险指标，在其应用的相关性方面总是有局限性。 这是所涉及的数学的一个不可避免的结果。

冒着自己说得很明显的风险，我个人觉得，任何感到不得不以告诫风险指标为生的人，如果他们只做他们内在能力之外的事情，就等于简单地说明了事实。

VaR有其在数学上有保证的弱点，但VaR的最大失败通常归结为未能正确实施VaR。 当你把你的银行搞得一塌糊涂，故意藐视有意义的风险评估时，你就不能说VaR是有缺陷的（我在看你Dick Fuld）。

ubzen。

Omg......从黑天鹅到黑斯科尔斯（就在我想的时候）。你会认为你在训练成为一个孔武有力的大师。我敢打赌，你们这些先进的人知道你们头脑中的公式。这个叫索罗斯的家伙到底有什么了不起的？你会认为他发明了交易。打破了英国的银行，大事件。他只是很幸运，没有在这个过程中破产。是的，我说过。(哦，他们现在肯定会把我踢出网站。)

索罗斯所做的正是任何成功的交易员所做的事情，这样他们才能活到最后......他知道何时退出游戏。 我并不是说仅仅在那笔数十亿美元的交易上。 这家伙知道他的时间到了，回归平均水平的时候到了。 赌徒们，那些盈利的赌徒，知道赌桌何时达到这个点。 任何从未被抓到的罪犯也一样。

那些有一个梦幻般的交易年，在赌桌上有一个令人敬畏的运行，做了一个杀手级的银行抢劫，但就是不能在领先时退出游戏，而是继续交易/游戏/抢劫，试图再次重温辉煌，最终失去了一切。 天鹅 之歌：P

[bernd]

badi:

什么是黑天鹅:

它所做的基本上是使小的损失和小的利润，直到它抓住一个长趋势。

关于这个系统有两个确定的因素 :

- 它使损失
- 它能捕捉到大的趋势

这与我的雪球反网格EA背后的想法基本相同。(谷歌：雪球，反网格）。它的做法与大多数亏损交易者的做法基本相反：它不会以小博大，而是以小博大，等待大赚。雪球的工作是半自动的，你必须决定何时获利，它仍然需要斟酌。盈利随价格呈四次方增长，损失随时间呈线性增长。我用这种方法取得了惊人的成果，这几乎是不真实的。

[Ubzen]

7bit: ...这几乎是不真实的。

你是否有任何回测结果来戏弄我？

Edit*Nice site 7bit:http://sites.google.com/site/prof7bit/snowball

哼...看起来像一本《手册》...那么，有什么正向测试结果吗？

[bernd]

ubzen:

7bit: ...这几乎是不真实的。

你是否有任何回测结果来戏弄我？

Edit*Nice site 7bit:http://sites.google.com/site/prof7bit/snowball

哼...看起来像一本《手册》...那么，有什么正向测试结果吗？

http://prof7bit.mt4stats.com/analyses 忽略所有的美元兑瑞郎交易，这意味着减去这些美元兑瑞郎交易产生的大约5000美元利润，剩下的就是反网格。我使用传统的网格来弥补黑天鹅之间的持续损失，这个网格也是可控的娱乐性的，并且有紧急停止，这是一个非常特殊的网格实现，可以在任何时候暂停和逆转。在forexfactory上也有一个关于雪球EA的主题，有股票情节截图。

[JC]

1005phillip:
冒着自己说得很明显的风险，我个人觉得，任何感到不得不以告诫风险度量标准为生的人，如果只做他们本质上有能力做的事，那就等于简单地说明了问题。

塔勒布的论点比这更优雅一些。从本质上讲，他是说在VaR的实际 "内在能力 "与它被认为的 "内在能力 "和它的用途之间存在着危险的差距。

你似乎在暗示，风险度量如VaR是有限的，但在这些限制中是好的。塔勒布可能是对的，也可能不是，但他说的是不同的东西。他绝对不是在 "陈述明显的事实"。

[Badi]

ubzen:
谢谢你对这个系统的解释。这肯定会成为一篇好文章。像这样在这里发帖，会得到大量的负面评论。我不知道这是好事还是坏事；这取决于你想达到什么目的。这并不是一个革命性的概念。对我来说，这听起来像是良好的老式趋势跟踪。对于那些不熟悉这种系统的人来说，你做得很好，把它介绍给他们。拥抱！!

我很感谢所有的评论，谢谢你的支持!

[Badi]

EuroTrader:

中国的刑警有一个名字。死 于千刀万剐。你肯定需要一个非常非常深的口袋，最后需要一个治疗师来让你走出抑郁症。

风险百分比很低，所以这个系统不太可能让你输掉所有的钱。

记住，有两种赔钱的方式：流血或爆炸，也许你更喜欢用短期的结果来欺骗自己，而等待爆炸，这会让你希望你只是花了那些钱而不是投资它。

[Badi]

1005phillip:

为什么有人会为了垄断十年一次的罕见机会而等待一个黑天鹅事件发生所需的5-7年时间？

你想建立保障措施（断路器，就像机构使用的那样），以尽量减少黑天鹅可能造成的损害，但创建一个试图真正等待市场，希望在未来十年抓住下一个黑天鹅的策略，对我来说似乎是一个愚蠢的举动。

Eurotrader是对的，这个系统似乎与试图在横盘期间抓住大动作而流血的趋势交易商没有什么不同。你不需要称它们为黑天鹅。

同样，可能是你更喜欢短期的结果，让你炸了。

[Badi]

1005phillip:

趋势跟踪是真实的，人们引用趋势跟踪策略赚了很多钱。人们仍然选择追求其他交易策略的原因与最大化他们的回报率（ROR）和/或最小化他们的损失风险（ROL）有关。

想想看，如果我们中的任何一个人感兴趣的只是从我们目前的资产中赚取更多的 钱，那么我们就会买一张政府支持的银行CD，然后整天坐在那里喝玛格丽特酒。

迫使我们进入这个行业的原因是希望从我们目前的资产中赚取更多的 钱。

理想情况下，我们所有人都在忙着设计越来越聪明的交易方案，以使我们的风险调整资本回报率（RAROC） 最大化。

太相信那些能带来惊人结果（短期结果）的系统会让你破产。这更多的是关于风险承担和对损失的态度。

试图抓住下降的刀子......即不断做空原本看涨的趋势市场，希望能抓住十年一次的基本面市场反转（通常由黑天鹅事件监测），这在我看来并不是一种优越的RAROC方法。

如果你看一下报表，你会发现交易中看涨和看跌的比例几乎各占50%。

[Badi]

1005phillip:

索罗斯所做的正是任何成功的交易员所做的，这样他们就可以活到最后......他知道什么时候退出游戏。

这就是真正的投资和赌博之间的区别，谢谢你使用这个特殊的短语。