1. 선도 계약의 가격은 현물 가격을 할인하여 결정됩니다(일부 가정:D). 지속적인 이자 발생의 경우 선물과 현물 가격은 다음과 같은 비차익 거래 관계를 충족합니다. F=S*exp(r*(Tt)); 단순 이자 계산의 경우 F=S*(1+r*(Tt))+O(Tt)^2가 됩니다.
2. 현물 전달 차익 거래는 합성 채권을 구축하여 수행됩니다. 즉, 선물과 현물에서 반대 포지션을 여는 것입니다. 채권의 매개변수는 만기(T), 할인율(r), 이표지급액(=배당금/예금금리), 액면가 등 이 경우 중요하지 않은 사항입니다. 채권의. r=ln(F/S)/(Tt) 형식의 마법을 사용하면 시장에서 할인율을 추출할 수 있으며 이는 중앙 은행 금리, 기초 자산의 배당 수익률 및 기타 흥미로운 것들과 비교할 수 있습니다. . 좋은 보너스로 다양한 시나리오에서 포트폴리오의 위험을 계산할 수 있을 뿐만 아니라 포트폴리오 이론을 사용하여 뻔뻔스럽게도 위험을 몇 배나 줄일 수 있습니다.
3. 캘린더 차익 거래 - 하나의 기초 자산에 대한 항목 2의 합성 채권 쌍 거래에 불과하지만 만기는 다릅니다(T1 및 T2). 이러한 페어 트레이딩이 여전히 중앙은행 금리, 배당수익률 등과 비교할 수 있는 스프레드를 갖는 것은 매우 논리적입니다.
그러나 이러한 것들은 미래에서 어디에서 오는 것입니까? 이것이 캘린더 스프레드와 다른 모든 것을 거래하는 것을 방해합니까? :) 러시아 증권 거래소에서 정말 이렇게 비유동적이어서 이렇게 쉽게 왔다갔다 할 수 있습니까?
그리고 거래소가 이러한 것들을 어떤 식으로든 규제하지 않는 이유는 일종의 PPC입니다.
예를 들어 CME
매우 간단합니다. Taylor 공식을 적용하고 거래하세요.
1. 선도 계약의 가격은 현물 가격을 할인하여 결정됩니다(일부 가정:D). 지속적인 이자 발생의 경우 선물과 현물 가격은 다음과 같은 비차익 거래 관계를 충족합니다. F=S*exp(r*(Tt)); 단순 이자 계산의 경우 F=S*(1+r*(Tt))+O(Tt)^2가 됩니다.
2. 현물 전달 차익 거래는 합성 채권을 구축하여 수행됩니다. 즉, 선물과 현물에서 반대 포지션을 여는 것입니다. 채권의 매개변수는 만기(T), 할인율(r), 이표지급액(=배당금/예금금리), 액면가 등 이 경우 중요하지 않은 사항입니다. 채권의. r=ln(F/S)/(Tt) 형식의 마법을 사용하면 시장에서 할인율을 추출할 수 있으며 이는 중앙 은행 금리, 기초 자산의 배당 수익률 및 기타 흥미로운 것들과 비교할 수 있습니다. . 좋은 보너스로 다양한 시나리오에서 포트폴리오의 위험을 계산할 수 있을 뿐만 아니라 포트폴리오 이론을 사용하여 뻔뻔스럽게도 위험을 몇 배나 줄일 수 있습니다.
3. 캘린더 차익 거래 - 하나의 기초 자산에 대한 항목 2의 합성 채권 쌍 거래에 불과하지만 만기는 다릅니다(T1 및 T2). 이러한 페어 트레이딩이 여전히 중앙은행 금리, 배당수익률 등과 비교할 수 있는 스프레드를 갖는 것은 매우 논리적입니다.
안경쓰고 만나요 ;)
F=S*(1+r*(Tt))+O(Tt)^2
r - 오
흥미로운 주제. 여느 때와 다름없이 "누구세요!?"라는 식으로 상호 공격에 모든 것이 내려진 것이 안타깝다.
FORTS에 대한 차익 거래 방법론이 현재 관련이 있습니까? 포럼에 이 방향으로 일하는 사람들이 있습니까?
스로인으로 Sber-Sberpref의 예에 대한 일반적인 차익 거래:
그러나 이러한 것들은 미래에서 어디에서 오는 것입니까? 이것이 캘린더 스프레드와 다른 모든 것을 거래하는 것을 방해합니까? :) 러시아 증권 거래소에서 정말 이렇게 비유동적이어서 이렇게 쉽게 왔다갔다 할 수 있습니까?
그리고 거래소가 이런 것들을 규제하지 않는 이유는 일종의 PPC 입니다.
예를 들어 CME
당신은 일종의 PPC입니다))
그들은 당신에게 돈을 벌 기회를주고 앞뒤로 운전할 수있는 기회를줍니다 ...
무엇을 놓치고 있습니까?
카드 번호를 작성하여 송금하십시오.
흥미로운 주제. 여느 때와 다름없이 "누구세요!?"라는 식으로 상호 공격에 모든 것이 내려진 것이 안타깝다.
FORTS에 대한 차익 거래 방법론이 현재 관련이 있습니까? 포럼에 이 방향으로 일하는 사람들이 있습니까?
5년 전 내가 시작했을 때보다 덜 관련성이 있습니다.
그 당시에는 로봇이 훨씬 적었습니다.
이 전략은 스프레드의 평균값으로의 복귀를 의미하지만,
최근에는 반환 빈도가 점점 줄어들고 있습니다.
그리고 스프레드를 확대하거나 축소하여 거래하는 것은 매우 어렵기 때문에 불가능합니다.
진입점을 결정하고 시간이 얼마나 걸릴지 알 수 없습니다.
수축 또는 팽창.
추가됨
그리고 지난 3 년 동안 Otkryvashka의 MT에서 거대한
거래 주문 실행 지연 - 이 전략의 수익성은 적자로 바뀝니다.
그 당시에는 로봇이 훨씬 적었습니다.
나는 캘린더 차익 거래를하더라도 거래 결과에서 "빠른"로봇의 영향을 실제로 보지 못합니다. 즉, 내가 현재 사고팔고 있는 유리잔에 유동성이 있으면 원칙적으로 거래가 이루어진다. 내 지원서가 비어 있는 경우는 극히 드뭅니다.
나는 캘린더 차익 거래를하더라도 거래 결과에서 "빠른"로봇의 영향을 실제로 보지 못합니다. 즉, 내가 현재 사고팔고 있는 유리잔에 유동성이 있으면 원칙적으로 거래가 이루어진다. 내 지원서가 비어 있는 경우는 극히 드뭅니다.
요점은 "빠른" 로봇뿐 아니라 우수한 실행 속도로 사용할 수 있다는 점입니다.
속도의 필요성을 느끼지 못하기 때문에,
그것은 당신이 이 TS를 전혀 거래해서는 안된다는 것을 의미합니다.
추가됨
그리고 당신은 의사 소통의 다소 독창적 인 방식을 가지고 있습니다.
먼저 질문을 하고 실제 거래 경험을 바탕으로 실질적인 답변을 얻었을 때,
당신은 진짜 전문가처럼 "손가락으로 부채질"하기 시작합니다.
요점은 "빠른" 로봇뿐만 아니라 실행 속도가 좋은 로봇에도 있습니다.
속도의 필요성을 느끼지 못하기 때문에,
그것은 당신이 이 TS를 전혀 거래해서는 안된다는 것을 의미합니다.
추가됨
그리고 당신은 의사 소통의 다소 독창적 인 방식을 가지고 있습니다.
먼저 질문을 하고 실제 거래 경험을 바탕으로 실질적인 답변을 얻었을 때,
당신은 진짜 전문가처럼 "손가락으로 부채질"하기 시작합니다.
우선 저는 전문가가 아닙니다. 구루는 무리에게 무언가를 팔 필요가 있을 때 나타납니다. 나는 그런 필요가 없습니다. 내일도 다음 로그인으로 이곳에 들어가며 필요한 정보도 얌전히 소비하겠습니다.
가르치거나 배우는 것이 아니라 경험을 나누고 싶습니다.
또한 실제 거래에 대한 매우 풍부한 경험이 있습니다. 특히, 중재에서는 현재 긴밀하게 작업하고 있습니다.
나는 속도의 필요성을 알고, 나의 MT5 능력을 알고, 경쟁자의 능력을 압니다. 그것이 그가 쓴 것입니다. 이 부문에서 나는 오늘날 HFT와의 경쟁을 보지 못한다.
이것은 HFT의 경우 페어 또는 캘린더 차익 거래의 주제가 흥미롭지 않고 수많은 "느린" 경쟁자가 제한이 있는 1차전의 유리에 있기 때문이라고 생각합니다.
나는 또한 실제 거래에 대한 매우 풍부한 경험이 있습니다. 특히, 중재에서는 현재 긴밀하게 작업하고 있습니다.
FORTS 차익 거래에서 실제로 거래했다면 차익 거래와 거래하는 방법을 완전히 모르고 게시물을 만들지 않을 것입니다!
첫 번째 레그를 구매하는 방법은 정확히 중요하지 않습니다. 두 번째 레그를 얼마나 빨리 구매할 수 있는지가 가장 중요하며 HFT는 그것과 전혀 관련이 없습니다!
"뺨을 부풀리는 것이 중요하다"는 말을 계속 하세요.
그리고 닉네임을 변경해도 아무 것도 알려주지 않습니다.
(여기에는 실제 FORTS와 지표에서 거래하는 사람이 2-3명뿐입니다).
까지.