– Падение цены биткойна и других криптовалют на этой неделе, скорее всего, связано с оценкой инвесторами предстоящего решения ФРС США по снижению процентной ставки. О нем будет объявлено после окончания заседания 18 сентября.
Однако, как подметили некоторые аналитики, время снижения цен также совпадает с сообщениями об ещё одном покушении на Дональда Трампа. Напомним, что этот бывший (и возможно будущий) президент США позиционирует себя в качестве сторонника криптовалют и обещает сделать из США «мировую столицу биткоинов и криптовалют».
– Стейблкоин Tether (USDT) уже можно считать одним из ключевых элементов мировой финансовой системы. Статистика показала, что в 2023 году объём транзакций и доходность его сети достигли тех же показателей, что у компании Visa. Отличие лишь в том, что Visa обслуживает транзакции через кредитные карты в традиционной валюте, Tether же занимает аналогичную нишу в крипто-сфере. Более того, Tether по прибыли обогнал на $700 млн BlackRock, крупнейшую инвестиционную компанию мира по размеру активов под управлением. Все это говорит не только об объемах использования USDT, но и той роли, которую этот стейблкоин стал играть в глобальных денежных операциях.
Для справки: По данным Token Terminal, за последние два года рыночная доля USDT выросла более чем на 20%. Теперь актив контролирует более 75% всего рынка стейблкоинов. За 1-ый квартал 2024 компания Tether получила более $4.5 млрд прибыли. Только за последние 30 дней Tether заработала около $400 млн.
– По мнению сооснователя WeRate Квинтен Франсуа (Quinten Francois), текущие данные свидетельствуют о скором начале бычьего ралли главной криптовалюты. «Средний цикл биткоина начинается примерно через 170 дней после халвинга, а пик формируется спустя 480 дней», – пишет он. Исходя из этого, ждать начала ралли осталось совсем недолго – взлет, по подсчетам Квинтена Франсуа, должен начаться во вторник 08 октября.
Аналитик считает, что сейчас активу важно удержать позиции в районе критически-важной зоны поддержки в $59,000. Благодаря заседанию ФРС США, вторая половина текущей недели будет чрезвычайно важной, и, как считает Франсуа, есть вероятность, что BTC сумеет подняться выше $64,500. Тогда в течение октября-ноября цена монеты может прибавить не менее 46%.
– CIO и основатель MN Trading Consultancy Майкл ван де Попп (Michaël van de Poppe) считает, что ведущие экономики вскоре будут вынуждены начать процесс рефинансирования своих долговых обязательств. В результате рост глобальной ликвидности станет ключевым катализатором следующего бычьего цикла цифрового рынка. «Криптовалюты и сырьевые товары крайне недооценены, – пишет ван де Попп, – и вполне вероятно, что они войдут в 10-летний бычий рынок. Я ожидаю большого роста от этих двух классов активов».
По словам эксперта, первая криптовалюта уже готова к росту после спада, продлившегося более трех месяцев. BTC может вырасти до $90,000, так как он протестировал ключевой уровень поддержки в $58,000. Вероятность падения цены ниже $55,000, считает ван де Попп, практически сведена к нулю. (Отметим, что ранее в сентябре аналитики американской компании ARK Invest в качестве ключевых уровней поддержки для биткойна назвали $52,000 и $46,000).
– По мнению аналитика Владимира Коэна (Vladimir Cohen), с апреля ликвидность начала уходить из сектора альткоинов, поэтому в течение лета этот рынок демонстрировал только страх. Однако сейчас тренд развернулся, и обновление исторического максимума по капитализации в $1.1 трлн – всего лишь вопрос времени. В сектор должно поступить большое количество ликвидности за счёт смягчения политики центральных банков. При этом, по мнению специалиста, некоторые альткойны продемонстрируют рост на тысячи процентов, а некоторые – окончательно умрут. Коэн считает, что уход с рынка некоторых монет, не представляющих практической ценности, сыграет положительную роль, так как сделает этот сегмент более прозрачным и ликвидным.
Коэн также обратил внимание на то, что корреляция альткойнов и биткойна ослабла, и они перестали показывать сильное падение котировок при дампе главной криптовалюты. Это, по мнению специалиста, говорит о том, что инвесторы перешли в режим долгосрочного удержания активов и готовы пережидать их просадки.
– Аналитик, известный под ником Rekt Capital, считает, что рост доминирования биткоина нанесет серьезный удар по алькоинам. На недельном графике капитализация главной криптовалюты закрепилась над горизонтом 57.68% впервые с апреля 2019 года. Пять лет назад после этого возникла восходящая тенденция, в ходе которой доминирование BTC достигло 71%, пишет Rekt Capital.
На этот раз позиции биткоина в общей капитализации крипто-рынка укреплялись на протяжении последних 210 дней, несмотря на то, что за последние полгода BTC подешевел почти на 14%. Соответственно, доля биткоина в общей капитализации всех цифровых активов росла за счёт падения стоимости альткоинов. Таким образом, если эта тенденция продолжится и доминирование BTC будет расти, то цена многих альтернативных токенов упадет.
Аналитик под ником Cryptollica придерживается иной точки зрения. Он полагает, что уровень доминирования биткойна достигнет пика на отметке 58%, а затем рухнет к 35% к середине 2025-го. В этом случае на рынке цифровых активов начнётся сезон альткоинов, которому свойственно взрывное повышение курса этих монет.
– Выступая на конференции Ethereum Singapore 2024, Виталик Бутерин обсудил риски, которые создают централизованные организации и отметил роль отдельных участников сети. По его мнению, именно одиночные стейкеры выступают основным ключом безопасности всего блокчейна. Бутерин подчеркнул, что хотя такие стейкеры и представляют собой разношёрстную группу, практически не поддающуюся координации, они снижают зависимость от централизованных структур, и добавляют важный децентрализованный уровень защиты для сети Ethereum.
– Компания MicroStrategy, основанная Майклом Сейлором (Saylor Michael) планирует привлечь еще $700 млн, чтобы погасить долги и увеличить свой запас биткоинов. Схема привлечения финансирования не нова. MicroStrategy выпустит конвертируемые облигации, которые обменяют на акции фирмы в 2028 году. Эти ценные бумаги, скорее всего, будут пользоваться высоким спросом у инвесторов, так как только за последний год стоимость активов компании увеличилась почти в четыре раза.
Конвертируемые облигации будут продавать только квалифицированным институциональным инвесторам. MicroStrategy из собранных средств собирается потратить $500 млн на погашение задолженности по существующим облигациям, а на оставшиеся $200 млн пополнить свой кошелек BTC. Сейчас MicroStrategy возглавляет рейтинг частных фирм по сумме инвестиций в «цифровое золото» и владеет 244,800 монет стоимостью около $14 млрд. Средняя цена покупки составила $38,781 за 1 BTC.
– В августе Международный валютный фонд (МВФ) в очередной раз рекомендовал правительству Сальвадора отказаться от интеграции цифровых валют в экономику страны и пересмотреть политику в отношении флагманской криптовалюты. Однако, судя по всему, такое давление лишь подогрело желание руководства Сальвадора к финансовой свободе. На днях президент страны Найиб Букеле (Nayib Bukele) заявил, что правительство будет бороться с дефицитом бюджета и зависимостью от кредитов МВФ с помощью развития крипто-отрасли. Для формирования благоприятного инвестиционного климата уже ведется работа по созданию сети частных крипто-банков, которые предоставят инвесторам, в том числе международным, доступ к операциям в биткойнах с меньшими ограничениями по сравнению с традиционными банками.
Напомним, что Сальвадор стал первой страной в мире, сделавшей 7 сентября 2021г. биткойн законным платёжным средством. На конец августа крипто-запасы страны составили 5,870 BTC. Кроме того, за счёт использования геотермальной энергии было добыло еще 474 монеты.
– В отличие от Сальвадора, Банк России считает криптовалюты и стейблкоины одним из основных факторов риска для экономики. Российский ЦБ в своем проекте развития финансового рынка пишет, что из-за отсутствия глобального регулирования распространение криптовалют и стейблкоинов в торговых расчетах может резко возрасти. Отдельные государства принимают меры для снижения «дестабилизирующей роли криптовалют», но этого недостаточно, так как цифровые монеты обладают трансграничной природой. Национальные экономики должны предпринять меры, чтобы снизить риски, идущие от современных цифровых денежных суррогатов, и не дать им занять доминирующее положение вместо национальных валют, считают в ЦБ России.
– Высокий суд Мадраса (Индия) запретил замораживать банковские счета крипто-инвесторов. Суд подчеркнул: следственные органы обязаны уведомлять владельцев счетов и суды о таких действиях, однако эти требования часто не соблюдаются. Суд Мадраса получает множество ходатайств о размораживании банковских счетов владельцев криптовалют, что говорит о неспособности правоохранителей разъяснить владельцам счетов причины такой блокировки.
Ранее австралийский сенатор Эндрю Брагг (Andrew Bragg) назвал заморозку банковских счетов компаний и частных лиц, использующих криптовалюты, нарушением антимонопольного законодательства. По мнению сенатора, это не похоже на эффективную борьбу с отмыванием денег и финансированием терроризма через криптовалюты.
