Поступившая в четверг информация о том, что президент США Дональд Трамп в пятницу встретится с главой переговорной группы от Китая, оказала давление на доллар.
В четверг торговые переговоры между американской и китайской торговыми делегациями продолжились.
"У нас состоялись очень и очень хорошие переговоры", - сказал Трамп журналистам в четверг.
Государственное информагентство Китая "Синьхуа" сообщило, что китайская сторона подошла к переговорам "с большой искренностью и стремится к серьезному обмену мнениями с США по вопросам торгового баланса, доступа к рынку, зашиты инвесторов и по другим представляющим взаимный интерес вопросам".
Президент США Дональд Трамп заявил в четверг, что он планирует встретиться с вице-премьером Китая Лю Хэ в пятницу. Однако его сообщение в Twitter также показывает, что он пока не убежден в достижении соглашения.
"Большой день для переговоров с Китаем. Они хотят заключить соглашение, но хочу ли я?", - написал Трамп.
В пятницу снижение доллара продолжается. Инвесторы теперь ждут итогов встречи Дональда Трампа и Лю Хэ, которая пройдет сегодня.
В то же время, на доллар оказывает давление поступившая ранее на неделе слабая макро статистика, свидетельствующая о низком инфляционном давлении в США.
Индекс потребительских цен (CPI) в сентябре остался без изменений по сравнению с предыдущим месяцем после роста на 0,1% августе. Базовый индекс потребительских цен (Core CPI), который не учитывает продукты питания и энергоносители, вырос в сентябре на 0,1% по сравнению с предыдущим месяцем после роста на 0,3% в августе. Экономисты ожидали, что в сентябре общий индекс вырос на 0,1%, а базовый– на 0,2%.
Индекс цен производителей упал в сентябре на 0,3% по сравнению с предыдущим месяцем. Это самое слабое значение индекса с января.
Индекс цен на энергоносители в сентябре упал на 1,4%. Цены на автомобили и грузовики с пробегом в сентябре также значительно снизились, на 1,6% по сравнению с предыдущим месяцем.
Между тем, заработные платы в сентябре стагнировали. Средний почасовой заработок в сентябре остался без изменений по сравнению с предыдущим месяцем и вырос на 1,2% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.
Другие недавние данные тоже сигнализировали о том, что продолжающаяся американо-китайская торговая война оказывает давление как на экономику США, так и на экономики других стран. Так, вышедший на прошлой неделе индекс менеджеров по снабжению (PMI) для производственной сферы США, рассчитываемый Институтом управления поставками (ISM), указал на замедление американской экономики. В сентябре данный индекс PMI снизился до 47,8 против 49,1 в августе, достигнув минимума с июня 2009 года (прогноз был 50,0).
ФРС внимательно следит за 3 основными показателями состояния экономики США: рынок труда, ВВП, инфляция.
Если с рынком труда в стране дела выглядят неплохо (безработица находится на уровне 3,5%, достигнув минимума с декабря 1969 года), ВВП также растет, хотя и более медленными темпами, то с инфляцией складывается все не так, как хотелось бы ФРС. Уровень инфляции никак не может устойчиво закрепиться вблизи целевого уровня 2,0%, установленного ФРС в 2012 году.
Большинство руководителей ФРС поддержали понижение процентных ставок в сентябре, причем некоторые их них призывали понижать ставки более значительно.
Президент Федерального резервного банка Далласа Роберт Каплан заявил в четверг, что понижение центральным банком процентных ставок в июле и сентябре было правильным шагом. "Меня беспокоит, что продолжающееся замедление роста экономик других стран и дальнейшее ослабление производственной и инвестиционной активности в США могут распространиться на другие сферы американской экономики и в конечном итоге оказать негативное влияние на потребительское доверие и расходы", - пишет Каплан, отмечая, что ФРС следует действовать упредительно, не дожидаясь возникновения серьезных проблем. "Если мы будем откладывать меры и дождемся признаков ослабления потребительских расходов, это будет означать, что мы ждали слишком долго, - считает Каплан.
Многие участники рынка считают, что ФРС вновь понизит ставку на своем заседании в конце октября.
Наряду с ожиданиями заключения торгового соглашения США с Китаем, ожидания дальнейших шагов ФРС в сторону смягчения монетарной политики являются в настоящий момент основными негативными факторами для доллара.
Индекс доллара DXY вновь снижается в пятницу после того, как в четверг он упал на 30 пунктов. В начале европейской сессии фьючерс на индекс доллара DXY торгуется вблизи отметки 98.30, на 9 пунктов ниже цены открытия сегодняшнего торгового дня.
В пятницу инвесторы находятся в ожидании итогов встречи Трампа с вице-премьером Китая Лю Хэ, главой китайской делегации торговых переговорщиков. Участники финансовых рынков также
обратят внимание на публикацию в 14:00 (GMT) предварительного индекса потребительского доверия Мичиганского университета. Данный индикатор отражает уверенность американских потребителей в экономическом развитии страны. Высокий уровень говорит о росте экономики, в то время как низкий указывает на стагнацию. Предыдущее значение индикатора (за сентябрь) 93,2. Рост показателя укрепит USD, а снижение значения ослабит доллар. Ожидается, что данный индикатор выйдет за октябрь со значением 92,0. Данные хуже прогноза могут крайне негативно отразиться на долларе в краткосрочном периоде.
Чуть ранее (в 14:30 GMT) данные с рынка труда Канады представит Статистическая служба страны.
Безработица в августе в Канаде составила 5,7% (против 5,7% в июле, 5,5% в июне, 5,4% в мае, 5,7% в апреле, 5,8% в марте и в феврале). В случае роста безработицы канадский доллар снизится. Если данные окажутся лучше предыдущего значения, то канадский доллар укрепится. Снижение уровня безработицы – позитивный фактор для CAD, рост безработицы – негативный фактор.
Прогноз на сентябрь: 5,7%. Если рост числа занятых в сентябре окажется слабее предыдущего значения (прогноз +40 200 занятых), то канадский доллар также может отреагировать снижением.
Предыдущее значение +81 100 занятых (в августе), прогноз на сентябрь +40 200 занятых.
В начале месяца пара USD/CAD резко выросла. Однако, в конце текущей недели пара вновь снижается на фоне ослабления американского доллара. Укрепляющиеся цены на нефть также оказывают поддержку канадскому доллару.
Котировки фьючерсов на нефть по итогам американских торгов в четверг выросли на 1,8%, до 53,53 доллара за баррель, после заявлений генерального секретаря ОПЕК Мухаммеда Баркиндо о готовности коалиции рассмотреть на декабрьском заседании возможность более масштабного сокращения добычи.
В пятницу рост цен на нефть продолжается, чему способствует оптимизм относительно американо-китайских торговых переговоров.
В начале европейской сессии пара USD/CAD торгуется вблизи отметки 1.3270. Технические индикаторы говорят в пользу дальнейшего снижения пары (см. «Технический Анализ»).
Несмотря на текущее снижение, USD/CAD сохраняет долгосрочную позитивную динамику, торгуясь выше ключевого уровня поддержки 1.3250 (ЕМА200 на дневном графике).
В четверг пара пробила краткосрочный уровень поддержки 1.3300 (ЕМА200 на 1-часовом графике) и достигла к началу сегодняшней европейской сессии уровня поддержки 1.3270 (ЕМА200 на 4-часовом графике).
Рост в зону выше уровня 1.3300 возобновит бычий тренд USD/CAD. В случае пробоя локального уровня сопротивления 1.3345 (максимумы августа) USD/CAD направится в сторону локальных уровней сопротивления 1.3435, 1.3452 (уровень Фибоначчи 23,6% нисходящей коррекции к росту пары в глобальном восходящем тренде с сентября 2012 года и отметки 0.9700), 1.3465, 1.3520, 1.3560 (максимумы года).
Пробой уровней поддержки 1.3270, 1.3250 будет говорить в пользу дальнейшего снижения.
Индикаторы OsMA и Стохастик на 4-часовом и дневном графиках рекомендуют короткие позиции.
Целями снижения являются уровни поддержки 1.3205, 1.3138 (минимумы сентября).
Пробой данных уровней спровоцирует дальнейшее снижение в рамках среднесрочного медвежьего тренда с целями на уровнях поддержки 1.3020, 1.2910 (ЕМА200 на недельном графике).
Уровни поддержки: 1.3270, 1.3250, 1.3205, 1.3182, 1.3138, 1.3020, 1.2910
Уровни сопротивления: 1.3300, 1.3345, 1.3435, 1.3452, 1.3465, 1.3520, 1.3560, 1.3600, 1.3660
Торговые сценарии
Sell Stop 1.3260. Stop-Loss 1.3310. Take-Profit 1.3250, 1.3205, 1.3182, 1.3138, 1.3020, 1.2910
Buy Stop 1.3310. Stop-Loss 1.3260. Take-Profit 1.3345, 1.3435, 1.3452, 1.3465, 1.3520, 1.3560
