Quantitativer Handel - Seite 2

[MetaQuotes]

Die Geschichte von Jim Simons: Der erfolgreichste Investor der Welt

Die Geschichte von Jim Simons: Der erfolgreichste Investor der Welt

Jim Simons, der Gründer von Renaissance Technologies und weithin als erfolgreichster Investor der Welt angesehen, hat mit seinem Medallion-Fonds legendäre Renditen erzielt. Seit seiner Gründung im Jahr 1988 hat der Fonds einen Gewinn von über 100 Milliarden US-Dollar erwirtschaftet und weist eine beeindruckende jährliche Durchschnittsrendite von 39,1 % auf. Trotz Streitigkeiten mit dem IRS über Steuervermeidung hat Simons‘ Firma stets renommierte aktive Fonds wie Ray Dalios Pure Alpha Fund und Warren Buffetts Berkshire Hathaway übertroffen. Die geschlossene Natur von Renaissance Technologies hat es oft von den Top-Hedgefonds-Listen ausgeschlossen, aber seine unbestreitbare Erfolgsbilanz festigt seine Position als größter Fonds aller Zeiten.

Im Video tauchen wir in Jim Simons‘ frühe akademische und berufliche Laufbahn ein und enthüllen die Grundlagen, die seine illustre Karriere prägten. Aufgewachsen in Brookline, Massachusetts, zeigte Simons schon in jungen Jahren außergewöhnliche intellektuelle Fähigkeiten und brillierte in Mathematik und Naturwissenschaften. Seine akademischen Ziele führten dazu, dass er am MIT Mathematik und theoretische Physik studierte und schließlich an der UC Berkeley in Mathematik promovierte. Diese prägenden Jahre legten den Grundstein für Simons‘ analytische Denkweise und seinen innovativen Anlageansatz.

Simons Karriereweg nahm verschiedene Wendungen, darunter seine Arbeit am Institute for Defense Analyses (IDA) und seine Amtszeit als Vorsitzender der Mathematikabteilung der Stony Brook University. Nach einer kurzen Pause vom Handel, in der er in Zucker investierte, gründete Simons Mana Metrics, ein Unternehmen, das sich zunächst eher auf Intuition als auf datengesteuerte Strategien verließ. Trotz dieses Ansatzes erzielte Mana Metrics erhebliche Fortschritte, indem es Lenny Baums Theorie über den Wert des britischen Pfunds unter Margaret Thatchers Einfluss nutzte. Simons erkannte die Notwendigkeit, datengesteuerte Methoden zu integrieren, und leitete das Unternehmen zur Integration quantitativer Analysen, was Mana Metrics mit einer sechsfachen Gewinnsteigerung im Jahr 1980 zu neuen Höhen verhalf.

Die Umwandlung in Renaissance Technologies markierte einen entscheidenden Moment in Simons' Karriere. Renaissance verfolgte eine Strategie, die sich auf Währungspaare oder Anleihen mit ähnlichen Bewegungsmustern konzentrierte, und wandte eine Rückkehr zum Mittelwertansatz an, der bis heute ein zentraler Bestandteil ihrer Methodik ist. Um ihre quantitativen Methoden zu verbessern, übernahm Renaissance Kernel-Methoden, die es ihren Computern ermöglichten, nichtlineare Muster zu identifizieren. Obwohl Renaissance im Devisen-, Rohstoff- und Anleihenhandel erfolgreich war, stand es zunächst vor der Herausforderung, erhebliche Gewinne aus dem Aktienhandel zu erzielen. Die Entscheidung von Simons, 1995 zwei Star-IBM-Programmierer einzustellen, erwies sich jedoch als Wendepunkt und führte zu einem erheblichen Wachstum des Unternehmens. Bis zum Ende des Jahrzehnts verwaltete Renaissance Technologies ein Vermögen von fast 2 Milliarden US-Dollar.

Im Jahr 2005 gründete Renaissance den Renaissance Institutional Equity Fund (REEF), der ab 2019 beeindruckende 27 Milliarden US-Dollar verwaltete und weiterhin für externe Investoren offen blieb. Einen Rückschlag erlitt das Unternehmen während des „Quant-Bebens“ im Jahr 2007, einem Marktereignis, das vielen Unternehmen erheblichen Schaden zufügte und das Ende einer Ära markierte. Trotz der Verluste nutzte Simons seine Intuition, um leistungsschwache Handelspositionen zu reduzieren und so die Auswirkungen auf Renaissance abzumildern. Während der REEF-Fonds aufgrund seiner Konzentration auf langfristige Geschäfte, bei denen eine Beeinträchtigung der kurzfristigen Geschäfte von Medallion vermieden wurde, vor Herausforderungen stand, erzielte der Medallion-Fonds selbst weiterhin einen beispiellosen Erfolg. Selbst während der Finanzkrise 2008, als der Markt um 37 % einbrach, erzielte Medallion eine außergewöhnliche Rendite von 152 % vor Gebühren. Simons trat 2009 als CEO zurück und übertrug die Leitung des Unternehmens der IBM-Partnerschaft. Renaissance Technologies setzte jedoch seine bemerkenswerte Leistung fort und übertraf in den letzten Jahren andere legendäre Investoren wie Ray Dalio und Warren Buffett.

Die Geschichte von Jim Simons ist nicht nur eine Geschichte des finanziellen Erfolgs; Es ist ein Beweis für die Kraft intellektueller Neugier, sorgfältiger Analyse und ständiger Innovation. Seine frühen akademischen Aktivitäten, gepaart mit seiner unerschütterlichen Entschlossenheit, haben Simons einzigartige Anlagephilosophie geprägt. Mit einem tiefen Verständnis der Mathematik und einer Vorliebe für die Erforschung komplexer Probleme ging Simons mit einer wissenschaftlichen Denkweise an die Finanzmärkte heran und suchte ständig nach Mustern und Möglichkeiten, die andere möglicherweise übersehen.

Simons‘ Erfolg in der Investmentwelt hat ihm nicht nur persönlichen Reichtum beschert, sondern ihn auch als prominenten Philanthrop positioniert. Sein Engagement, etwas zurückzugeben, spiegelt sich in seinen großzügigen Spenden wider, die durch seine Stiftungen mehr als 2,7 Milliarden US-Dollar betrugen. Mit diesen Spenden werden vielfältige Wohltätigkeits- und Bildungszwecke unterstützt.

Die Stiftungen von Simons legen Wert auf fortgeschrittene Forschung in Mathematik und Physik und erkennen die Bedeutung dieser Disziplinen für die Erweiterung der Grenzen des menschlichen Wissens an. Durch Investitionen in Forschungsinitiativen möchte Simons bahnbrechende Entdeckungen und Fortschritte fördern, die unser Verständnis der Welt prägen können.

Ein weiterer Schwerpunkt von Simons‘ philanthropischer Arbeit ist die Autismusforschung. Da Simons durch seine eigene Familie eine persönliche Verbindung zu dieser Erkrankung hat, engagiert er sich für die Unterstützung von Forschungsbemühungen, die darauf abzielen, das Leben von Menschen im Autismus-Spektrum zu verbessern. Durch die Finanzierung innovativer Studien und Programme möchte er das Verständnis, die Behandlung und die Unterstützung für Menschen mit Autismus verbessern.

Bildung nimmt auch in Simons‘ philanthropischen Bemühungen einen besonderen Stellenwert ein. Er glaubt an die Kraft der Bildung, Leben zu verändern und die Gesellschaft voranzutreiben. Mit seiner gemeinnützigen Organisation „Math for America“ setzt sich Simons für höhere Gehälter für Mathematik- und Naturwissenschaftslehrer ein und erkennt deren entscheidende Rolle bei der Förderung der nächsten Generation von Innovatoren und Problemlösern an. Darüber hinaus vergeben seine Stiftungen Stipendien für die Graduiertenausbildung, die es talentierten Menschen ermöglichen, sich weiterzubilden und in ihrem jeweiligen Fachgebiet einen Beitrag zu leisten.

Simons‘ philanthropische Vision reicht über die Grenzen der Vereinigten Staaten hinaus. Seine Stiftungen unterstützen aktiv Gesundheitsprojekte in Nepal mit dem Ziel, den Zugang zu medizinischen Dienstleistungen zu verbessern und die Qualität der Versorgung in unterversorgten Gemeinden zu verbessern. Simons erkennt die Bedeutung globaler Gesundheitsinitiativen an und ist bestrebt, das Leben der Menschen weltweit positiv zu beeinflussen.

Darüber hinaus zeigt sich Simons' Engagement für seine lokale Gemeinschaft durch seine Beteiligung an der Einrichtung eines 130 Hektar großen Avalon-Parks in Stony Brook. Dieser Park dient als Erholungs- und Kulturzentrum und bietet der Gemeinschaft einen Raum, in dem sie Kontakte knüpfen, sich an Outdoor-Aktivitäten beteiligen und die Natur genießen kann.

Während die bemerkenswerte Reise von Jim Simons weitergeht, bleibt Renaissance Technologies an der Spitze der Finanzinnovation. Das Engagement des Unternehmens, mathematische Modelle und modernste Technologie zu nutzen, hebt es weiterhin von seinen Mitbewerbern ab. Mit einem Erbe, das auf unerschütterlicher Entschlossenheit, analytischer Genauigkeit und einem Streben nach Innovation basiert, prägen Jim Simons und Renaissance Technologies weiterhin die Investmentlandschaft und inspirieren zukünftige Generationen von Anlegern.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt wird argumentiert, dass Jim Simons, Gründer von Renaissance Technologies, als der erfolgreichste Investor der Welt angesehen werden sollte. Sein legendärer Medallion-Fonds hat seit 1988 eine durchschnittliche Rendite von 39,1 % pro Jahr erzielt und einen Handelsgewinn von über 100 Milliarden US-Dollar erwirtschaftet. Renaissance wird aufgrund seines geschlossenen Charakters oft von den besten Hedgefonds-Listen ausgeschlossen, es gibt jedoch unbestreitbare Beweise für seine Legitimität. Trotz Streitigkeiten mit dem IRS über Steuervermeidung macht Simons anhaltender Erfolg sein Unternehmen zum größten Fonds aller Zeiten und übertrifft legendäre aktive Fonds wie Ray Dalios Pure Alpha Fund und Warren Buffets Berkshire Hathaway.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt erfahren wir etwas über den frühen Karriereweg von Jim Simons, einschließlich seiner Zeit an der Graduiertenschule, seiner Arbeit am IDA und seiner Amtszeit als Vorsitzender der Mathematikabteilung von Stony Brook. Wir sehen auch Simons‘ Rückkehr zum Handel, nachdem er in Zucker investiert hatte, und wie er seine Firma Mana Metrics gründete, die sich eher auf Intuition als auf Daten stützte. Trotzdem gelang es Mana Metrics, basierend auf Lenny Baums Theorie, dass Margaret Thatcher das britische Pfund niedrig hielt, erhebliche Gewinne zu erzielen. Simons erkannte, dass sie mit der Integration von Daten beginnen mussten, und der Fonds stieg 1980 um das Sechsfache.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt sehen wir, wie Jim Simons nach einem Strategiewechsel zu einem Renaissance-Mann wird, indem er in Technologie-Startups investiert. Das Unternehmen verließ sich auf seine Intuition, und Simons riet zum Verkauf von Gold, nachdem der Goldpreis Anfang 1980 in die Höhe geschnellt war. Der Markt brach nach dem Verkauf zusammen und das Unternehmen stimmte zu, getrennte Wege zu gehen. Die Strategie von Renaissance Technologies bestand darin, nach Währungs- oder Anleihepaaren zu suchen, die sich tendenziell gemeinsam bewegen, eine Rückkehr zur Mittelwertstrategie, die sie auch heute noch anwenden. Ihre quantitativen Methoden wurden durch die Verwendung von Kernel-Methoden erweitert, sodass die Computer nichtlineare Muster finden konnten. Renaissance war im Devisen-, Rohstoff- und Anleihenhandel erfolgreich, machte jedoch beim Aktienhandel geringere Gewinne, was 1995 zur Einstellung zweier IBM-Starprogrammierer führte, die sich 1995 auszahlte. Das Unternehmen konnte erheblich wachsen und erreichte am Ende ein verwaltetes Vermögen von fast zwei Milliarden Dollar des Jahrzehnts.
  
  
• 00:15:00 In diesem Abschnitt wird hervorgehoben, dass Renaissance im Jahr 2005 den Renaissance Institutional Equity Fund (REEF) aufgelegt hat, der im Jahr 2019 27 Milliarden US-Dollar verwaltete und weiterhin für externe Investoren offen steht. Im Jahr 2007 ereignete sich ein wenig bekanntes Ereignis namens Quant-Beben, das viele Unternehmen zerstörte und das goldene Zeitalter vorerst beendete. Auch Renaissance verlor während des Bebens Geld, doch Simon reduzierte mithilfe seiner Intuition die Handelspositionen des Unternehmens, denen es schlecht ging. Der neue REEF-Fonds verlor Geld, und bis 2009 schrumpften die Mittel, da er für langfristige Geschäfte eingerichtet wurde, um die kurzfristigen Geschäfte von Medallion nicht zu beeinträchtigen. Dennoch verzeichnete Medallion weiterhin einen beispiellosen Erfolg und erzielte eine außergewöhnliche Rendite von 152 % vor Gebühren, obwohl der Markt während der Finanzkrise 2008 um 37 % einbrach. Simon trat 2009 als CEO zurück und überließ das Unternehmen der Leitung von IBM Pear Renaissance. Dennoch zeigt Renaissance keine Anzeichen einer Verlangsamung, während legendäre Investoren wie Ray Dalio und Warren Buffett in den letzten Jahren niedrigere Renditen hinnehmen mussten.
  
  
• 00:20:00 In diesem Abschnitt des Videos erfahren wir etwas über die Erziehung von Jim Simons, dem Gründer von Renaissance Technologies, und seine frühen akademischen Aktivitäten. Simons war das Kind zweier jüdischer Eltern und wuchs nach der Weltwirtschaftskrise in Brookline, Massachusetts, auf. Schon in jungen Jahren zeigte Simons einen außergewöhnlichen Intellekt und eine außergewöhnliche Neugier und zeichnete sich durch herausragende Leistungen in Mathematik und Naturwissenschaften aus. Dieser Erfolg veranlasste ihn, am MIT Mathematik und theoretische Physik zu studieren und anschließend an der UC Berkeley in Mathematik zu promovieren. Diese frühen akademischen Aktivitäten prägten Simons Herangehensweise an Investitionen und legten Wert auf eine gründliche Analyse und einen innovativen Ansatz.

[MetaQuotes]

James Simons (Interview in voller Länge) – Numberphile

James Simons (Interview in voller Länge) – Numberphile

James Simons, ein Mathematiker und Gründer von Renaissance Technologies, ist bekannt für seine tiefgreifenden Beiträge zur Mathematik, insbesondere auf dem Gebiet der Differentialgeometrie, sowie für seine revolutionäre Arbeit im Finanzwesen. Im Laufe seiner Karriere engagierte sich Simons auch stark für die Philanthropie, indem er sich für eine verbesserte Mathematik- und Naturwissenschaftsausbildung einsetzte, die Grundlagenforschung unterstützte und sich gesellschaftlichen Herausforderungen widmete.

Simons bringt seine lebenslange Leidenschaft für Mathematik zum Ausdruck, die in seiner Kindheit entstand. Schon in jungen Jahren war er von Zenos Paradoxon fasziniert und erkannte die Schönheit und Faszination mathematischer Konzepte. Obwohl Simons nicht der schnellste Schüler war, besaß er eine unerschütterliche Entschlossenheit und liebte es, mathematische Probleme zu lösen. Sein Wunsch, sich der Mathematik zu widmen, veranlasste ihn, Professor zu werden und sich mit abstrakter Algebra zu beschäftigen, eine Erfahrung, die sein Verständnis mathematischer Konzepte veränderte.

In seinen mathematischen Aktivitäten betont Simons die Bedeutung der Erstellung robuster Definitionen, die den Beweis von Theoremen ermöglichen, die auf breite Mengen von Objekten und nicht auf bestimmte Beispiele anwendbar sind. Seine Spezialisierung auf Differentialgeometrie, das Studium gekrümmter Räume mithilfe von Mannigfaltigkeiten, wurde von der allumfassenden Natur des Stokes-Theorems inspiriert – einer ultimativen Verallgemeinerung des Fundamentalsatzes der Analysis. Simons fand große Freude an der Eleganz und Schönheit der Differentialgeometrie und leistete schließlich bedeutende Beiträge auf diesem Gebiet. Zu seinen Durchbrüchen gehörte die Lösung langjähriger Probleme, die renommierten Mathematikern entgangen waren, und die Einführung innovativer Konzepte wie charakteristischer Klassen und Chern-Simons-Invarianten, die in der Physik Anwendung fanden.

Simons' Karriere nahm eine unerwartete Wendung, als er vom akademischen Bereich zur Arbeit in einer Verteidigungsabteilung wechselte. Während dieser Zeit verfeinerte er seine Fähigkeiten in Computerprogrammierung und Algorithmen, während er an Projekten zum Knacken von Codes arbeitete. Simons räumt ein, dass seine Arbeit in Mathematik und Informatik unvorhergesehene Auswirkungen hatte, die über seine ursprünglichen Erwartungen hinausgingen.

Motiviert durch ungelöste mathematische Probleme wagte sich Simons in die Finanzbranche. Er erkannte Muster und Anomalien in Finanzdaten und arbeitete mit Mathematikern und Computerexperten zusammen, um mathematische und statistische Modelle für den Handel zu entwickeln. Dies führte zur Schaffung eines hochentwickelten maschinellen Lernsystems, das in der Lage ist, die Ergebnisse der Finanzmärkte vorherzusagen. Simons betont die Bedeutung der angewandten Mathematik, insbesondere in den Bereichen Statistik und Wahrscheinlichkeitstheorie, als entscheidend für die Konstruktion der Vorhersagemodelle.

Simons erkennt die Rolle des Glücks bei seinem Erfolg an und führt seine Erfolge nicht nur auf sein mathematisches Genie zurück, sondern auch auf seine Managementfähigkeiten und die Beiträge anderer talentierter Personen. Trotz seiner Erfolge in der Finanzbranche sieht sich Simons eher als Intellektueller, der von den Herausforderungen der Mathematik und Naturwissenschaften angetrieben wird, denn als typischer Geschäftsmann.

Um etwas zurückzugeben, gründete Simons Stiftungen, die sich auf die Unterstützung wissenschaftlicher Grundlagenforschung in verschiedenen Bereichen wie Mathematik, Biologie, Physik, Informatik, Genetik und Neurowissenschaften konzentrieren. Durch Forschungsstipendien und Gemeinschaftsprojekte möchte Simons sein Wissen erweitern und ehrgeizige Ziele angehen, wie etwa das Verständnis des Ursprungs des Lebens. Er äußert auch Bedenken hinsichtlich des Zustands des Mathematikunterrichts in den Vereinigten Staaten, betont den Bedarf an qualifizierten Mathematik- und Naturwissenschaftslehrern und schlägt eine bessere finanzielle Vergütung und einen höheren beruflichen Status vor, um Talente anzuziehen und zu halten.

Simons betont außerdem den Mangel an technischem Personal in den Vereinigten Staaten und die Bedeutung der Philanthropie bei der Unterstützung der Grundlagenforschung, insbesondere angesichts der reduzierten Bundesmittel. Er betont die Notwendigkeit, hervorragende Lehrer anzuerkennen und zu belohnen, und fordert eine Abkehr von standardisierten Tests als primärem Maßstab für die Qualität von Lehrern.

Zusammenfassend lässt sich sagen, dass James Simons‘ Beiträge zu Mathematik, Finanzen und Philanthropie unauslöschliche Spuren in der Gesellschaft hinterlassen haben. Seine Leidenschaft für Mathematik, sein innovatives Denken und seine wissenschaftliche Genauigkeit haben zu Durchbrüchen in zahlreichen Bereichen geführt. Die philanthropischen Bemühungen von Simons spiegeln sein Engagement wider, Wissen zu fördern, Bildung zu unterstützen und gesellschaftliche Herausforderungen anzugehen, um einen positiven Einfluss auf zukünftige Generationen zu gewährleisten.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt spricht James Simons über seine Affinität zur Mathematik und wie sie für ihn schon als Kind selbstverständlich war. Er erwähnt, wie er als sehr kleines Kind Zenos Paradoxon entdeckte und von der Idee fasziniert war, dass ihm nie das Benzin ausgeht. Simons spricht weiter darüber, dass er ein ziemlich talentierter Schüler war, der Mathematik und alles daran liebte. Obwohl er nie der Schnellste war, mochte er es, Probleme mit Entschlossenheit zu lösen. Schon früh wurde Simons klar, dass er Mathematik studieren und schließlich irgendwo Professor werden wollte. Er spricht über die Woche der abstrakten Algebra, in der er alles verstand, und wie Momente wie diese das Verständnis von Konzepten in der Mathematik neu definieren.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt spricht James Simons darüber, wie wichtig es ist, in der Mathematik gute Definitionen zu erstellen, und wie dies dazu beitragen kann, Theoreme über eine allgemeine Menge von Dingen und nicht nur über bestimmte Beispiele zu beweisen. Er teilt auch mit, dass er sich auf Differentialgeometrie und die Geometrie gekrümmter Räume spezialisiert habe, wobei das Grundobjekt eine Mannigfaltigkeit sei, also viele zusammengeklebte Raumstücke. Ursprünglich wurde er durch einen bestimmten Satz namens Stokes-Satz zu diesem Fachgebiet hingezogen, den er als die ultimative Verallgemeinerung des Fundamentalsatzes der Infinitesimalrechnung beschreibt.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt erläutert Simons, wie er sich aufgrund ihrer Schönheit und Eleganz zur Differentialgeometrie hingezogen fühlte. Er spezialisierte sich auf dieses Gebiet und leistete später bedeutende Beiträge auf diesem Gebiet, darunter die Lösung eines seit langem bestehenden Problems, an dessen Lösung viele angesehene Mathematiker gescheitert waren. Darüber hinaus erläutert Simons, wie er ein Interesse daran entwickelte, etwas Neues zu lernen: Charakterklassen. Bei seinem Versuch, das damit verbundene Problem zu lösen, definierte er eine bestimmte dreidimensionale Mannigfaltigkeitsinvariante, die sich als sehr nützlich für den Beweis von Immersionstheoremen erwies.
  
  
• 00:15:00 In diesem Abschnitt des Interviews spricht James Simons über seine Arbeit in den frühen 70er Jahren mit Differentialcharakteren und die Entwicklung der Chern-Simons-Invarianten, die sich später in verschiedenen Bereichen der Physik als nützlich erwiesen. Er spricht auch über seine Zeit am Institut für Verteidigungsanalysen, wo er sich mit dem Knacken von Code beschäftigte und etwas über Computer und Algorithmen lernte, was er spannend fand. Simons merkt an, dass er nicht über die möglichen Anwendungen seiner Arbeit nachgedacht habe und sich darüber gefreut habe, dass sie weitreichende Auswirkungen habe.
  
  
• 00:20:00 In diesem Abschnitt des Videos erklärt James Simons, wie er vom akademischen Bereich zur Arbeit in einer Verteidigungsabteilung wechselte. Er arbeitete vier Jahre lang für eine Firma, die Mathematiker anstellte, wo er die Hälfte seiner Zeit mit Mathematik und die andere Hälfte mit ihren Sachen verbringen konnte. Nachdem er einen Brief an die New York Times geschrieben hatte, in dem er seinen Standpunkt gegen den Vietnamkrieg zum Ausdruck brachte, wurde ihm klar, dass er auf der Beobachtungsliste des Unternehmens stand. Später kam ein Mann von Newsweek zu einem Interview mit Simons und wollte wissen, wie er zum Verteidigungsministerium und zum Vietnamkrieg steht. Als diese Informationen an höhere Stellen gelangten, wurde Simons von seiner Position als ständiges Mitglied entlassen, weil General Taylor der Firma befohlen hatte, ihn zu entlassen. Simons machte sich jedoch keine Sorgen, da er wusste, dass er kürzlich ein großes Mathematikproblem gelöst hatte und er leicht einen anderen Job bekommen könnte.
  
  
• 00:25:00 In diesem Abschnitt des Interviews spricht James Simons darüber, wie er zum Geldmanagement-Geschäft wechselte, nachdem er mit mathematischen Problemen frustriert war, die er und seine Kollegen an der Stony Brook University nicht lösen konnten. Beim Handel mit Währungen, Rohstoffen und anderen Finanzinstrumenten bemerkte er Muster, die mathematisch oder statistisch untersucht werden konnten, und arbeitete nach und nach mit anderen Mathematikern und Computerexperten zusammen, um Modelle zu entwickeln, die den traditionellen fundamentalen Handelsansatz ersetzten. Indem Simons und sein Team subtile Anomalien in Preisverlaufsdaten fanden und untersuchten, bauten sie schließlich ein hochentwickeltes maschinelles Lernsystem auf, das Preise vorhersagen konnte.
  
  
• 00:30:00 In diesem Abschnitt erklärt Simons, dass es im System keine ausgefeilten Gleichungen für die Vorhersage gibt, aber Kostenanalysen und die Minimierung der Volatilität von Positionen sind wichtig, und dies erfordert ziemlich ausgefeilte angewandte Mathematik, hauptsächlich in den Disziplinen Statistik und Wahrscheinlichkeitstheorie . Um das System zu schaffen, hat Renaissance kluge Wissenschaftler mit Doktortiteln in verschiedenen Bereichen hinzugezogen, die ihre Wissenschaft gut gemacht haben und daran interessiert sind, Märkte zu modellieren und Geld zu verdienen. Darüber hinaus bieten sie die beste Infrastruktur und machen jeden Mitarbeiter zu Partnern, wodurch ein produktives und kollaboratives Arbeitsumfeld entsteht.
  
  
• 00:35:00 In diesem Abschnitt erörtert James Simons die Eintrittsbarriere in die Finanzbranche aufgrund der riesigen Datenmengen, die sie sammeln, und der Jahre, die es dauert, die notwendige Infrastruktur aufzubauen. Er erwähnt, dass Renaissance zu 100 % modellorientiert ist und sich strikt an das Modell hält, um Geschäfte abzuschließen, anstatt menschliches Urteilsvermögen eingreifen zu lassen. Er betont, wie wichtig es ist, sich an das Modell zu halten, da es unmöglich ist, eine hypothetische Aktion eines menschlichen Händlers zu simulieren. James Simons gibt an, dass, obwohl er durch seine Firma bedeutende Beiträge geleistet hat, Glück eine erhebliche Rolle bei seinem Erfolg gespielt hat, und er betont, dass viele erfolgreiche Menschen die Rolle des Glücks unterschätzen.
  
  
• 00:40:00 In diesem Abschnitt erkennt James Simons an, dass seine Managementfähigkeiten und nicht sein mathematisches Genie zu seinem Erfolg beigetragen haben, da viele Menschen Vorhersagealgorithmen beigesteuert haben. Er ist stolz sowohl auf seine Beiträge zur Mathematik, die sich positiv ausgewirkt haben, als auch auf sein erfolgreiches Geschäft. Allerdings gibt er zu, dass er nicht gut darin wäre, ein großes Produktionsunternehmen zu leiten, da er die Detailtiefe langweilig finden und sich langweilen würde. Trotz seines Erfolgs glaubt er, dass er kein typischer Geschäftsmann ist und genießt stattdessen die intellektuelle Herausforderung in Mathematik und Naturwissenschaften.
  
  
• 00:45:00 In diesem Abschnitt des Interviews geht James Simons auf den Schwerpunkt seiner Stiftung ein, der vor allem auf der Unterstützung wissenschaftlicher Grundlagenforschung in Bereichen wie Mathematik, Biologie, Physik, Informatik, Genetik und Neurowissenschaften liegt. Er erwähnt, dass seine Stiftung in Forschungsstipendien für Mathematiker, Physiker und Informatiker investiert und diese zehn Jahre lang unterstützt. Simons spricht auch über die Kooperationsprojekte der Stiftung, die zwar ein Ziel haben, dieses aber relativ groß ist, etwa den Ursprung des Lebens zu erforschen. Obwohl er die Möglichkeit eines Risikos anerkennt, hat er sich im Allgemeinen mit Menschen zusammengetan, um solche Risiken zu minimieren. Abschließend äußert er seine Besorgnis über den schlechten Zustand des Mathematikunterrichts im Land, ist jedoch mit den weltweiten Fortschritten in der Mathematik zufrieden.
  
  
• 00:50:00 In diesem Abschnitt betont der Mathematiker James Simons, wie wichtig es ist, sachkundige Mathematik- und Naturwissenschaftslehrer zu haben, um junge Menschen anzuleiten, beklagt jedoch, dass es nicht genügend qualifizierte Pädagogen gibt, da der Beruf finanziell weniger lohnend ist als andere im Silicon Valley oder Finanzen. Simons schlägt eine finanzielle Vergütung als Möglichkeit vor, gute Lehrer anzuziehen und zu halten, betont aber auch die Notwendigkeit, den Status des Berufsstandes durch eine Gemeinschaft gleichgesinnter Fachleute sowie durch Ansätze, die hervorragende Lehrer anerkennen und belohnen, zu verbessern. Er stellt fest, dass die Einstellung gegenüber Pädagogen in Finnland im Vergleich zu Amerika völlig unterschiedlich ist – in Finnland werden diese Fachkräfte im Vergleich zu ihren amerikanischen Kollegen gefeiert und genießen einen höheren Status. Simons erörtert auch die schädlichen Auswirkungen der Verwendung standardisierter Tests als primäres Maß für die Qualität von Lehrern und nennt dies eine „Katastrophe“ und eine schwache Statistik, die bei der Bewertung von Lehrern nicht verwendet werden sollte.
  
  
• 00:55:00 In diesem Abschnitt erörtert James Simons die Probleme mit aktuellen Systemen zur Messung der Leistung von Lehrern und stellt fest, dass es sich um ein fehlerhaftes System handelt, das geändert werden muss. Simons schlägt vor, die Lehrer stärker zu respektieren und die besten Lehrer zu belohnen, um andere dazu zu ermutigen, eine Karriere als Lehrer anzustreben und ihre Arbeit anzuerkennen. Darüber hinaus stellt er fest, dass es in den USA einen Mangel an technischem Personal gibt und Unternehmen Personal aus anderen Ländern anwerben, um die Lücke zu schließen – dies ist jedoch auf lange Sicht nicht tragbar. Derzeit gibt es in den USA weniger Bundesmittel für die Grundlagenforschung, daher spielt Philanthropie eine immer wichtigere Rolle bei der Unterstützung der Wissenschaft. Abschließend erklärt Simons, dass es ihm persönlich Spaß macht, die Wissenschaft zu unterstützen und auf eine Art und Weise etwas zurückzugeben, die sich gut anfühlt.
  
  
• 01:00:00 In diesem Abschnitt verwirft James Simons die Idee, andere Zwecke als die Wissenschaft zu unterstützen, und verrät, dass seine Lieblingszahl die Sieben ist. Auf die Frage nach seinem Lieblingsmathematiker nennt er Archimedes und Euler, bleibt aber offen für andere potenzielle Kandidaten. Letztendlich bringt Simons seine Freude über das Interview und die Diskussion über Mathematik und Naturwissenschaften zum Ausdruck.

[MetaQuotes]

James H. Simons: Mathematik, gesunder Menschenverstand und viel Glück

James H. Simons: Mathematik, gesunder Menschenverstand und viel Glück

James H. Simons, ein ehemaliger Mathematiker, der zum Unternehmer wurde, erzählt einen inspirierenden Bericht über seinen Weg zum Erfolg. Trotz anfänglicher Ablehnung verfolgte Simons eine Karriere in der Mathematik und leistete schließlich bahnbrechende Beiträge auf diesem Gebiet. Zu seinen Leistungen zählen die Entdeckung von Singularitäten in minimalen Mannigfaltigkeiten ab Dimension 7 und die Entwicklung der weit verbreiteten Chern-Simons-Theorie.

Simons denkt über seine frühe Leidenschaft für Mathematik und die Hindernisse nach, denen er dabei begegnete. Obwohl er von einem Hausarzt davon abgehalten wurde, Mathematik zu studieren, beharrte er darauf und verfolgte seinen Traum. Simons erinnert sich an seine Zeit als Lagerarbeiter und erkannte, dass sein Talent eher in der Mathematik als im Auswendiglernen von Produktstandorten lag. Entschlossen offenbarte er seinen Ehrgeiz, Mathematik zu studieren und das MIT zu besuchen, trotz der anfänglichen Skepsis anderer.

Durch eine glückliche Wendung der Ereignisse begab sich Simons mit einem Motorroller auf eine Reise von Boston nach Buenos Aires, obwohl er nicht wusste, wie man damit fährt. Diese Entscheidung führte dazu, dass er seinen ersten Geschäftspartner traf. Auf Anraten eines Merrill Lynch-Managers tätigte Simons auch erfolgreiche Investitionen, beispielsweise in Sojabohnen, die ihm dabei halfen, sein anfängliches Vermögen aufzubauen.

Simons stand vor der entscheidenden Entscheidung, ob er eine Abschlussarbeit schreiben oder mit Sojabohnen handeln wollte. Nachdem er mit dem Handel einen kleinen Gewinn gemacht hatte, konzentrierte er sich auf seine Abschlussarbeit. Zur Überraschung aller löste er ein von seinem Professor vorgeschlagenes anspruchsvolles Problem, was zu einer Anerkennung und einer Dozentenstelle am MIT führte. Simons sehnte sich jedoch immer noch nach etwas anderem und nahm eine Stelle bei einem Ingenieurbüro an, mit dem Plan, nach der Gründung seines Unternehmens nach Kolumbien zu ziehen.

Beim Übergang vom privaten Sektor in die akademische Welt erlebte Simons sowohl die unangenehme Atmosphäre in Harvard als auch die Aufregung, am Institute for Defense Analyses zu arbeiten. Bei letzterem vertiefte er sich in die Informatik und leistete bedeutende Beiträge zu Minimalvarietäten, obwohl er keine weitere Dimension nachweisen konnte.

Während des Vietnamkriegs äußerte Simons seinen Widerstand gegen den Krieg, was dazu führte, dass er von seinem Job beim Institute for Defense Analyses entlassen wurde. Trotz dieses Rückschlags brachte ihn seine Zusammenarbeit mit dem Nobelpreisträger Frank Yang und dem Mathematiker Chern dazu, Vorsitzender der Mathematikabteilung in Stony Brook zu werden.

Simons erzählt, wie seine Arbeit in der Mathematik zu einer unerwarteten Investitionsmöglichkeit führte, die sich als äußerst profitabel erwies. Mit diesem neu gewonnenen Reichtum gründete er Renaissance Technologies, ein Handelsunternehmen, das ausschließlich auf mathematischen Modellen basierte. Simons betont die Bedeutung von gesundem Menschenverstand und Glück beim Handel und führt den Erfolg von Renaissance Technologies auf die offene Atmosphäre, die Zusammenarbeit und die Rekrutierung brillanter Wissenschaftler mit unterschiedlichem Hintergrund zurück.

Simons spricht auch über die Simons Foundation, die sich auf Grundlagenforschung und Gemeinschaftsprojekte zur Lösung komplexer wissenschaftlicher Probleme konzentriert. Er berichtet von seinen persönlichen Erfahrungen, wie er sich nach dem Verlust seines Sohnes der Mathematik als Bewältigungsstrategie zuwandte. Simons betont die Bedeutung von Beharrlichkeit und dem Streben nach originellen und innovativen Unternehmungen.

In seinem Vortrag betont Simons den Wert von Beharrlichkeit, Geduld und die Rolle von Glück für den Erfolg. Er äußert Gedanken zur Hedgefonds-Branche, zur Bedeutung der Zusammenarbeit in der wissenschaftlichen Forschung und zur Notwendigkeit einer verbesserten Mathematik- und Naturwissenschaftsausbildung. Simons geht auch auf den proprietären Charakter der bei Renaissance Technologies entwickelten Algorithmen ein.

In seinem Bemühen, den Mathematik- und Naturwissenschaftsunterricht zu unterstützen, initiierte Simons ein Programm für Lehrer in New York City, in der Hoffnung, die Bildung zu verbessern und die Wettbewerbsfähigkeit in den Vereinigten Staaten zu fördern. Das Programm ist gewachsen und hat an Unterstützung gewonnen, und Simons setzt sich für ähnliche Initiativen in anderen Bundesstaaten ein.

Die Geschichte von James H. Simons dient als Inspiration und zeigt die Kraft der Beharrlichkeit, der Zusammenarbeit und des Strebens nach Originalität, um bemerkenswerte Erfolge zu erzielen.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt stellt der Redner Jim Simons als ehemaligen Mathematiker und Unternehmer vor, der seine mathematischen Fähigkeiten nutzte, um einer der reichsten Männer der Welt zu werden. Er erzählt auch eine persönliche Geschichte darüber, wie sein Vater, ein Physiker, Teil des Komitees war, das Jim Simons zum Vorsitzenden der Mathematikabteilung von Stony Brook wählte, obwohl er als zu jung und unerfahren für den Job galt. Der Redner hebt die Beiträge von Jim Simons zur Mathematik hervor, darunter die Entdeckung, dass minimale Mannigfaltigkeiten ab Dimension 7 Singularitäten aufweisen können, und die Entwicklung der weit verbreiteten Chern-Simons-Theorie.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt spricht James H. Simons über sein frühes Interesse an Mathematik und die Ermutigung, die er von einem Hausarzt erhielt, stattdessen Medizin zu studieren. Simons erinnert sich an seine Arbeit als Lagerjunge in einem Gartenbedarfsgeschäft, wo ihm klar wurde, dass er sich die Standorte von Produkten nicht gut merken konnte, ihm aber Spaß daran machte, den Boden zu fegen. Schließlich offenbarte er dem Paar, das den Laden leitete, seinen Ehrgeiz, Mathematik zu studieren und das MIT zu besuchen, das zunächst über die Idee lachte. Simons studierte anschließend Mathematik und ließ sich besonders vom Satz von Stokes und der Arbeit von Mathematikern inspirieren, die er spätabends bei der Arbeit in einem Feinkostladen in Boston beobachtete.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt bespricht James Simons seinen Mangel an gesundem Menschenverstand, als er beschloss, mit einem Motorroller von Boston nach Buenos Aires zu fahren, ohne überhaupt zu wissen, wie man damit fährt, aber es stellte sich als Glücksfall heraus, als er sich traf sein erster Partner während der Reise. Nachdem er ein Jahr als Doktorand am MIT verbracht hatte, ging er nach Berkeley, um Chern, den großen Geometer seiner Zeit, zu treffen, doch Chern beschloss, in diesem Jahr woanders hinzugehen. Obwohl er mit Kostant zusammenarbeitete, heiratete Simons als Erstes und investierte etwas Geld, das er aus den Hochzeitsgeschenken von Merrill Lynch erhalten hatte. Er kaufte zunächst zwei Aktien, investierte aber später auf Anraten eines Merrill Lynch-Managers in Sojabohnen, die glücklicherweise stiegen und ihm etwas Geld einbrachten.
  
  
• 00:15:00 In diesem Abschnitt erzählt James H. Simons, wie er sich entscheiden musste, ob er eine Abschlussarbeit schreiben oder mit Sojabohnen handeln wollte, da er nicht beides tun konnte. Nachdem Simons mit dem Handel mit Sojabohnen einen kleinen Gewinn gemacht hatte, beschloss er, sich auf das Schreiben seiner Abschlussarbeit zu konzentrieren, was sich letztendlich als eine erfreuliche Erfahrung herausstellte. Er nahm ein schwieriges Problem in Angriff, das ihm sein Professor vorschlug, es nicht zu lösen, und zur Überraschung aller gelang es ihm, es zu lösen. Dies führte dazu, dass er Dozent am MIT wurde, aber er verspürte immer noch den Drang, etwas anderes zu machen. Nachdem er Kolumbien besucht und dessen Potenzial erkannt hatte, überzeugte er seine Freunde, dort ein Unternehmen zu gründen, in das er auch investierte. Trotz seiner mangelnden Geschäftserfahrung nahm er einen Job bei einem Ingenieurbüro an, um nach dem Geschäft nach Kolumbien zu ziehen war fertig.
  
  
• 00:20:00 In diesem Abschnitt spricht Simons über seinen Übergang von der Arbeit im Privatsektor zur Wissenschaft, seine Zeit in Harvard und seine Liebe zur Arbeit am Institute for Defense Analyses. Während er in der Privatwirtschaft arbeitete, vermisste er die akademische Welt und beschloss, sich mit Mathematik zu befassen. Er wurde für zwei Jahre als Assistenzprofessor in Harvard angestellt, genoss aber die unangenehme Atmosphäre nicht. Anschließend wechselte er zum Institut für Verteidigungsanalysen, wo er etwas über Computer lernte und ein berühmtes Problem im Bereich der Minimalvarietäten löste. Er bewies, dass man bis zu sechsdimensionale Flächen und einen siebendimensionalen Raum gleichmäßig mit einer fünfdimensionalen Grenze ausfüllen kann, konnte dies jedoch nicht in einer weiteren Dimension beweisen.
  
  
• 00:25:00 In diesem Abschnitt spricht James Simons über seine Zeit bei der Arbeit für das Institute for Defense Analyses während des Vietnamkrieges. Obwohl Simons nicht an irgendetwas im Zusammenhang mit dem Krieg arbeitete, schrieb er einen Brief an die New York Times, in dem er seinen Widerstand dagegen zum Ausdruck brachte, was dazu führte, dass er von der Zeitschrift Newsweek für ihre Geschichte über Leute, die für das Verteidigungsministerium arbeiteten und gegen den Krieg waren, interviewt wurde. Simons erzählte seinem Chef von dem Interview, wurde jedoch kurz darauf entlassen, als sein Chef General Maxwell Taylor anrief, der für das Institut für Verteidigungsanalysen verantwortlich war. Obwohl Simons ein festes Mitglied war, wurde ihm mitgeteilt, dass er aufgrund des Fehlens eines Vertrags nur eine vorübergehende Position innehatte, und daraufhin entlassen.
  
  
• 00:30:00 In diesem Abschnitt spricht James H. Simons über seine Erfahrungen mit der Entlassung aus seinem Job und seinen anschließenden Weg zum Lehrstuhlinhaber der Mathematikabteilung in Stony Brook. Er spricht über die Begegnung mit dem Physik-Nobelpreisträger Frank Yang und ihre Zusammenarbeit in einem Seminar, bei dem Simons ihm Mathematik zeigte, mit der Yang noch nichts zu tun hatte. Dies führte zu einem Seminar, in dem sie die Unterschiede zwischen dem mathematischen Vokabular und der Notation, die Mathematiker verwendeten, und dem, was Physiker verwendeten, diskutierten. Simons spricht auch über seine Zusammenarbeit mit Chern, die zur Entwicklung der Chern-Simons-Invarianten führte, die auf verschiedene Bereiche, einschließlich der Physik, angewendet wurden.
  
  
• 00:35:00 In diesem Abschnitt erläutert James Simons, wie seine Arbeit in der Mathematik zu einer bedeutenden Investitionsmöglichkeit führte. Während Simons mit Jeff Cheeger den Chern-Simons-Begriff und die Differenzialcharaktere studierte, stieß er auf eine vielversprechende Investition. Seine kolumbianischen Freunde baten ihn, ihr Geld anzulegen, und er nahm die Hilfe eines Freundes in Anspruch, der als Rohstoffhändler arbeitete. Die Investition erwies sich als unglaublich profitabel und vervielfachte ihr Geld in nur 10 Monaten um den Faktor 13. Mit diesem neu gewonnenen Reichtum entschied sich Simons für eine Karriere im Trading und begann, sich weiterzubilden und Investoren zu gewinnen.
  
  
• 00:40:00 In diesem Abschnitt erzählt James Simons von der Verwendung von Modellen in seinen frühen Handelstagen und der Bedeutung von gesundem Menschenverstand und Glück beim Handel. Er spricht über die Verwendung von Modellen zur Vorhersage von Währungswerten und darüber, wie sein Kollege die Modellbildung verachtete und den fundamentalen Handelsansatz bevorzugte. Trotz des Erfolgs, den sie erlebten, beschreibt Simons die herzzerreißende Natur des Handels und die Irrationalität, die daraus resultieren kann, was durch die Anekdote über den Handel mit Gold belegt wird. Letztendlich betont Simons die Notwendigkeit von gesundem Menschenverstand und Glück beim Handel sowie die Bedeutung der Anerkennung grundlegender wirtschaftlicher Prinzipien.
  
  
• 00:45:00 In diesem Abschnitt reflektiert James H. Simons die Gründung seines Unternehmens Renaissance Technologies. Nachdem Simons von der nervenaufreibenden Natur des fundamentalen Handels frustriert war, begann er mit der Entwicklung von Modellen mit einer Gruppe sehr kluger Mathematiker und Informatiker, was schließlich zur Gründung des äußerst erfolgreichen 300-köpfigen Unternehmens führte, das ausschließlich Modelle für den Handel verwendet. Simons führt den Erfolg des Unternehmens auf eine Kombination von Faktoren zurück, darunter eine offene Atmosphäre, den Aufbau einer großartigen Infrastruktur und die Einbeziehung großartiger Wissenschaftler mit unterschiedlichem Hintergrund. Er betont auch die Bedeutung der Zusammenarbeit, der Gewinnbeteiligung und der uneingeschränkten Einhaltung der Modelle und weist darauf hin, dass sie täglich neun Terabyte an Daten verarbeiten und einen 24/5-Plan haben.
  
  
• 00:50:00 In diesem Abschnitt spricht James H. Simons über die Simons Foundation, die sich auf Grundlagenforschung und verschiedene Gemeinschaftsprojekte konzentriert, die auf die Lösung komplexer wissenschaftlicher Probleme abzielen. Er erwähnt mehrere Projekte, darunter die Ursprünge des Lebens, viele Elektronen in der Materialwissenschaft und mikrobielle Ozeanographie. Simons erzählt auch von seinen persönlichen Erfahrungen, als er sich nach dem Verlust seines Sohnes der Mathematik zuwandte, und wie es ihm half, mit der Tragödie umzugehen.
  
  
• 00:55:00 In diesem Abschnitt erwähnt James H. Simons einige seiner Leitprinzipien, die ihn zum Erfolg geführt haben, angefangen damit, nicht der Masse zu folgen, zu versuchen, etwas Originelles zu tun und über den Tellerrand zu schauen. Er glaubt auch daran, mit herausragenden Menschen zusammenzuarbeiten, die schlauer sind als Sie, und sich von der Schönheit leiten zu lassen, nicht nur in der Mathematik, sondern auch in anderen Unternehmen. Abschließend spricht er darüber, wie wichtig es ist, nicht aufzugeben und auch bei Hindernissen durchzuhalten.

• 01:00:00 In diesem Abschnitt betont James H. Simons den Wert von Beharrlichkeit und die Bedeutung von Geduld, wenn man etwas Sinnvolles anstrebt. Er erwähnt auch das Prinzip der Hoffnung auf Glück. Während der Frage-und-Antwort-Runde teilt er seine Gedanken zur Hedge-Fonds-Branche mit und erklärt, dass es zwar heute viele Hedge-Fonds gebe, einige aber sicherlich gut seien und die Branche als Ganzes möglicherweise nicht mehr so erfolgreich sei wie zu der Zeit, als es noch weniger Hedge-Fonds gab. Abschließend geht er auf die gemeinschaftlichen, zielgerichteten Projekte der Stiftung ein, die derzeit etwa ein Drittel ihres Schwerpunkts ausmachen und sowohl herausfordernd als auch unterhaltsam sind.
  
  
• 01:05:00 In diesem Abschnitt diskutiert James H. Simons die Bedeutung der Zusammenarbeit in der wissenschaftlichen Forschung und der Finanzierung einzelner Forscher in der Mathematik. Er erzählt auch, dass seine Eltern seine Liebe zur Mathematik in seiner Kindheit nicht aktiv gefördert haben, er sie aber dennoch selbstständig verfolgte. Auf die Frage, ob er in seinem Berufsleben etwas ändern würde, glaubt Simons, dass er einen guten Weg eingeschlagen habe und keine großen Veränderungen vornehmen möchte. Simons erwähnt auch seine Gedanken zum Mathematikunterricht in Amerika, seine Antwort wird in diesem Auszug jedoch nicht gegeben. Abschließend spricht er über den proprietären Charakter der bei Renaissance entwickelten Algorithmen und darüber, dass es nichts gibt, das so allgemeingültig und leistungsfähig ist, dass es mit der breiten Öffentlichkeit geteilt werden muss.
  
  
• 01:10:00 In diesem Abschnitt diskutiert James Simons, wie das National Defense Education Act, das als Reaktion auf die Einführung von Sputnik durch Russland verabschiedet wurde, zu einem deutlichen Anstieg der Zahl der Doktoranden in Mathematik und Naturwissenschaften in den Vereinigten Staaten führte. Allerdings argumentiert Simons, dass der Mathematik- und Naturwissenschaftsunterricht in den Schulen nicht mit der zunehmenden Bedeutung quantitativer Methoden in der Wirtschaft Schritt gehalten habe. Simons schlägt ein Programm vor, bei dem Lehrer, die eine Prüfung bestehen, mit Geld belohnt werden, um den Lehrerberuf attraktiver zu machen und Menschen für das Fach zu gewinnen. Er schlägt vor, dass dieses Programm zu einer besseren Ausbildung der Studenten und zu einer wettbewerbsfähigeren Vereinigten Staaten in der Welt führen könnte.
  
  
• 01:15:00 In diesem Abschnitt seines Vortrags erzählt James Simons, wie er sich zum ersten Mal für die Unterstützung des Mathematik- und Naturwissenschaftsunterrichts in New York City engagierte. Es begann mit einem Benefiz-Pokerturnier zugunsten von MSRI, was ihn auf die Idee brachte, ein Programm für Mathematik- und Naturwissenschaftslehrer in der Stadt zu starten. Das Programm begann mit privaten Mitteln, wurde jedoch inzwischen vom Staat New York übernommen. 800 Lehrer sind mittlerweile Teil einer Kerngruppe sachkundiger und engagierter Pädagogen. Simons hofft, dass andere Staaten diesem Beispiel folgen werden, da sich die Bundesregierung derzeit in einem Zustand der Lähmung befindet.

[MetaQuotes]

Ein Leben in 5 Teilen: Mathematik, Codes, Jagdtalent, Aktien und Wissenschaft | Jim Simons im The Origins Podcast

Ein Leben in 5 Teilen: Mathematik, Codes, Jagdtalent, Aktien und Wissenschaft | Jim Simons im The Origins Podcast

Jim Simons, der Gründer von Renaissance Technologies, sprach kürzlich in einem ausführlichen Interview im „The Origins Podcast“ über seine Karriere und Erfahrungen. Das Gespräch war in fünf Teile gegliedert und behandelte verschiedene Aspekte seines Lebens und seiner beruflichen Laufbahn.

Im ersten Teil befasste sich Simons mit seinen frühen Jahren und wie seine Kindheitserinnerungen sein Interesse an Mathematik weckten. Er erzählte eine faszinierende Anekdote aus der Zeit, als er gerade vier Jahre alt war, als er während einer Autofahrt mit seinem Vater Zenos Paradoxon entdeckte. Obwohl er von seinem Vater keinen Entschluss erhielt, wurde seine Leidenschaft für Mathematik und Naturwissenschaften von seiner Familie gefördert. Simons sprach über den Wunsch seiner Eltern nach einer Ausbildung, sein Aufwachsen in Brookline, Massachusetts, und sein schließliches Streben nach Mathematik am MIT und an der University of Chicago.

Der zweite Teil konzentrierte sich auf Simons‘ akademischen Hintergrund und seine Erforschung der Geometrie. Er erzählte von seiner Zeit am MIT, wo er aufgrund seiner starken Affinität zur Mathematik innerhalb von drei Jahren seinen Abschluss machte. Simons betonte seine Vorliebe für Geometrie gegenüber Algebra und Zahlentheorie und wie er eine Liebe zur Differentialgeometrie und ihren modernen Anwendungen entwickelte. Er teilte auch den Einfluss seines Professors und dessen Ermutigung, ein offenes Problem in der Geometrie anzugehen, was letztendlich zu einem erfolgreichen Ergebnis führte.

Der dritte Teil des Interviews befasste sich mit Simons‘ Erfahrungen bei der Arbeit an geheimen Projekten am Institute for Defense Analyses und seiner Zeit als Junior Fellow an der Society of Fellows der Harvard University. Er besprach seine Arbeiten zur Kaltrissanalyse und seine Beiträge auf dem Gebiet der Mathematik während dieser Zeit. Simons betonte auch die Bedeutung von Stipendien wie dem, die er in Harvard hatte, als wertvolle Gelegenheiten für junge Menschen, ihre Interessen ohne den Druck unmittelbarer Erwartungen zu erkunden.

Im vierten Teil sprach Simons über seinen Übergang von der Wissenschaft in die Wirtschaft und seine Erfahrungen in den Bereichen Mathematik, Codes, Talentsuche, Aktien, Wissenschaft und Wissenschaftsphilanthropie. Er diskutierte die Ursprünge der Chern-Simons-Theorie, die ursprünglich für mathematische Schönheit entwickelt wurde, später aber praktische Anwendungen bei der Verarbeitung natürlicher Ereignisse fand. Simons betonte die Bedeutung der Anerkennung von Talenten und der Förderung ihres Potenzials und betonte, dass dies der Schlüssel zu effektivem Management sei. Er betonte auch die Bedeutung staatlicher Investitionen in die Wissenschaft und warnte davor, die Unterstützung für die Grundlagenforschung zu verringern, da der Privatsektor stärker involviert sei.

Der letzte Teil des Interviews behandelte verschiedene Themen, darunter Simons‘ Gedanken zum maschinellen Lernen in der medizinischen Diagnostik und die Errungenschaften der Simons Foundation. Er erörterte die Herausforderungen bei der Umsetzung medizinischer Empfehlungen auf der Grundlage maschinellen Lernens und die Bedeutung des Verständnisses der zugrunde liegenden Mechanismen hinter den Vorhersagen. Simons zeigte sich auch stolz auf die Finanzierung des Flatiron Institute durch die Simons Foundation, das Computerforschung in verschiedenen wissenschaftlichen Bereichen unterstützt. Er betonte die Bedeutung einer guten Führung innerhalb der Forschungseinheiten und brachte seine Bewunderung für den Trend zum Ausdruck, dass wohlhabende Privatpersonen die Grundlagenforschung unterstützen, betonte aber auch den anhaltenden Bedarf an staatlichen Investitionen in die Wissenschaft.

Insgesamt bot das Interview einen umfassenden Überblick über die Karriere von Jim Simons, von seinen frühen mathematischen Neigungen bis hin zu seinen bahnbrechenden Beiträgen in Wissenschaft, Wirtschaft und Philanthropie.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt des Podcasts stellt Moderator Lawrence Krauss Jim Simons vor, eine echte Renaissance-Figur, die drei erfolgreiche Karrieren hinter sich hat: als Mathematiker, Codeknacker und Gründer von Renaissance Technologies. Während Jim in der Öffentlichkeit vor allem für seine erfolgreiche Hedgefonds-Firma bekannt ist, sprechen sie auch über seinen Hintergrund als Mathematiker und seine Beiträge zur Physik durch seine Arbeit zu Eichfeldern. Das Gespräch berührt verschiedene Themen, von der Natur der Mathematik und Naturwissenschaften über die Bedeutung empirischer Daten und deren Verwendung bis hin zu den möglichen Auswirkungen von Jims Handelstechniken auf die KI. Sie sprechen auch über Jims Interesse an der Unterstützung der Wissenschaft durch die Simons Foundation und seine Bemühungen, das öffentliche Verständnis für Wissenschaft zu fördern.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt des Videos erzählt Jim Simons eine Kindheitserinnerung, in der er im Alter von vier Jahren Zenos Paradoxon entdeckte. Während er mit seinem Vater im Auto unterwegs war, um Benzin zu tanken, schlägt Simons vor, jedes Mal nur die Hälfte des Benzins im Auto zu verbrauchen, was zu einem unendlichen Kreislauf der Hälfte der verbleibenden Menge führt und ihnen somit nie das Benzin ausgehen würde. Sein Vater gab ihm keinen Vorsatz, aber sein Interesse an Mathematik und Naturwissenschaften wurde durch die Arbeit seines Vaters als Verkaufsleiter und das Versprechen seines Großvaters, einen Teil seines Schuhfabrikgeschäfts zu übernehmen, gefördert, das er jedoch nicht erhielt.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seine Eltern und seine Erziehung. Sein Vater arbeitete in der Schuhbranche und absolvierte eine Ausbildung in der achten Klasse, während seine Mutter eine High-School-Ausbildung hatte und eine Kunstschule besuchte. Sie wollten, dass Simons eine Ausbildung erhält und aufs College geht, was er auch tat, als er in Brookline, Massachusetts, aufwuchs, bis sie ein kleines Haus in Nuke kauften. Simons denkt über den Besuch des Wohnhauses seiner Kindheit nach und darüber, wie wichtig es ist, in seinem Elternhaus zwei Badezimmer zu haben.
  
  
• 00:15:00 Nachhilfe für kleine Kinder in Mathematik und fand es befriedigend, ihnen dabei zu helfen, bei ihren Prüfungen erfolgreich zu sein. Während seiner High-School-Zeit an der Newton High hatte Jim Simons einen großartigen Mathematiklehrer, der einfache Geometrie, Theoreme und Beweise lehrte, was ihm Spaß machte. Newton High war ein Versuchskaninchen für das neu eingerichtete Fortgeschrittenenpraktikum namens Kenyan Plan, und Simons erhielt als Junior Infinitesimalrechnung. In seinem zweiten Studienjahr arbeitete er in einem Gartenfachgeschäft, war aber in der Lagerhalle schrecklich, weshalb er zum Bodenfegen verbannt wurde, was er liebte, weil es ihm Zeit zum Nachdenken gab. Auf die Frage, was er als Erwachsener tun würde, antwortete er mutig, er würde am MIT Mathematik studieren, was das Paar zum Lachen brachte. Sie erkannten den Zusammenhang zwischen dem Herumschieben eines Besens und dem Nachdenken und Sitzen am Schreibtisch nicht, aber Jim studierte Mathematik am MIT.
  
  
• 00:20:00 In diesem Abschnitt erinnert sich Jim Simons an seinen ersten Job als Limonadentrinker in einer Drogerie, wo er von drei Uhr nachmittags bis sechs Uhr arbeitete und 65 Cent pro Stunde verdiente. Durch diesen Job bekam er seine erste High-School-Freundin und hatte lustige Erfahrungen mit Kunden, wie zum Beispiel einer Frau, die Aspirin brauchte, und einem Arzt, der gerne angab, indem er Jim aufforderte, im Kopf Zahlen zu zählen. Seine Eltern wollten, dass er Arzt wird, aber Jim wusste, dass er stattdessen Wissenschaftler werden wollte. Trotz der Wünsche seiner Familie verfolgte Jim sein Interesse an Mathematik, und obwohl er von Princeton und Brown abgelehnt wurde, wurde er am MIT und an der University of Chicago angenommen, die beide bessere Mathematikkenntnisse hatten.
  
  
• 00:25:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seine Ausbildung in Mathematik und Physik. Er erklärt, wie er in drei Jahren seinen Abschluss am MIT machte, hauptsächlich aufgrund seiner Liebe zur Mathematik, die er in der High School ausgiebig studiert hatte. Simons erwähnt, wie sehr ihm die Mathematikkurse Spaß machten, in seinem ersten Studienjahr belegte er sogar weiterführende Kurse und in den darauffolgenden Jahren belegte er sogar noch anspruchsvollere Kurse, die immer anspruchsvoller wurden. Während er seinen Ph.D. erhielt. In Physik vom MIT erklärt Simons, dass ihm die Physik keinen Spaß machte, und verrät, dass er nicht ganz verstand, warum bestimmte Konzepte in der Physik verwendet wurden.
  
  
• 00:30:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seinen akademischen Hintergrund und wie er seine Liebe zur Geometrie im Gegensatz zu seiner Abneigung gegen Algebra und Zahlentheorie entdeckte. Sein Interesse an der Differentialgeometrie begann, als er etwas über Differentialformen und die moderne Version des Stokes-Theorems lernte. Er erzählt auch, wie er von seinem Professor ermutigt wurde, ein offenes Problem in der Geometrie anzugehen, was ihn auf den Weg zu weiteren Forschungen brachte. Obwohl Simons vor einer Herausforderung stand, die andere Mathematiker nicht lösen konnten, setzte er das Projekt fort und teilte es seinem ehemaligen Professor mit, was ihm Zuspruch einbrachte und schließlich zu einem erfolgreichen Ergebnis führte.
  
  
• 00:35:00 In diesem Abschnitt erinnert sich Jim Simons daran, wie er beim Versuch, einen deutschen Satz zu beweisen, feststeckte und sich während eines Schneesturms mit Singer traf. Singer schlug vor, einen Teil seiner eigenen Hypothese zu nutzen, was ihm half, aus der Patsche zu geraten. Singer war ein sehr unterstützender Lehrer und Freund, und Simons aß mit ihm zu Abend, um das Experiment mit der Eisenbombe zu besprechen. Singer ließ sich von dem Experiment inspirieren und begann mit Ortiz, den Atiyah-Singer-Indexsatz zu berechnen. Diese Art des Denkens wurde später in diesem Bereich wichtig, und Yang und andere lernten unter Jims Anleitung Mathematik und Physik.
  
  
• 00:40:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons darüber, wie er sich für die Geometrie von Eichtheorien und Faserbündeln interessierte, als er öffentliche Vorlesungen von Frank Yang in Toronto besuchte. Simons schlug dies als seinen Doktortitel vor. Thema am MIT, und Stephen Weinberg wurde interessiert, als er von Simons‘ Wissen über die Geometrie von Eichtheorien erfuhr. Simons erörtert auch Weinbergs frühe Verwendung von Indizes in seiner Arbeit über Differentialformen und wie er später darauf hinwies, dass Differentialformen notwendig sind, um die allgemeine Relativitätstheorie wirklich zu verstehen.
  
  
• 00:45:00 In diesem Abschnitt erinnert sich Jim Simons an die Zeit, als er mit Freunden seinen Abschluss am MIT machte, die nach Columbia, Südamerika, gegangen waren und planten, ein Produktionsunternehmen zu gründen. Nach einem Besuch in Kolumbien stellte er fest, dass die Einfuhr blockiert würde, wenn man ein Produkt importierte und es dann dort herstellte, was zu einer Monopolisierung des Marktes führen konnte. Simons erbeutete von seinem reichen Onkel und Großvater genug Geld, um 10 % eines Unternehmens zur Herstellung von Bodenfliesen in Bogotá zu besitzen. Obwohl das Geschäftsvorhaben nicht gut lief, erfuhr er vom Institute for Defense Analysis in Princeton, wo er vier Jahre lang sein Fachwissen als Mathematiker einsetzte und an Minimalvarianten arbeitete.
  
  
• 00:50:00 In diesem Abschnitt bespricht Jim Simons seine Erfahrungen bei der Arbeit an klassifizierten Kaltrissanalysen am Institute for Defense Analyses während seiner Zeit außerhalb der Mathematik. Er spricht über seine ersten Erfahrungen bei der Arbeit mit Computern und darüber, dass er damals noch nicht programmieren konnte, aber einen guten Algorithmus für ein seit langem bestehendes Problem beisteuerte, das noch Jahre später von der National Security Agency verwendet wurde. Er teilt auch seine Gedanken über das Verlassen des Instituts und seine Erfahrungen als Junior Fellow der Society of Fellows der Harvard University im Fachbereich Physik. Simons empfand Harvard als ein „muffiges“ Umfeld im Vergleich zum MIT und der Übergang fiel ihm schwer.
  
  
• 00:55:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seine Zeit als Junior Fellow in Harvard und wie er dadurch seinen Interessen ohne Druck nachgehen konnte. Er spricht darüber, wie es ihn ermutigte, Bücher über Wissenschaft und Kultur zu schreiben und wie Stipendien, wie das von der Simons Foundation unterstützte, für junge Menschen wertvoll sein können, damit sie Zeit zum Nachdenken ohne Druck haben. Simons spricht auch darüber, wie er in dieser Zeit Mathematik von Ralphs Bot-Gruppe lernte, die sich später für Physik interessierte, und wie er an einer kombinatorischen Formel für die Signatur einer Vierermannigfaltigkeit arbeitete, aber bei einem Term hängen blieb. Dies führte ihn jedoch dazu, eine Funktion zu entdecken, die auf einer Dreimannigfaltigkeit interessante Eigenschaften hatte.
  
  
• 01:00:00 In diesem Abschnitt diskutiert Jim Simons die Ursprünge der Chern-Simons-Theorie, einer mathematischen Theorie dreidimensionaler Oberflächen, die in einen 4-dimensionalen Raum eingetaucht sind. Zunächst berechnete Simons die Antwort für 3-Mannigfaltigkeiten, die im Inneren im Viererraum sitzen, und das Ergebnis war Null, indem er eine konforme invariante Formel einer rumänischen Mannigfaltigkeit verwendete, mit Ausnahme des dreidimensionalen projektiven Raums, in dem sich die Antwort befindet eine Hälfte. Simons erklärt, dass die Theorie aus der Sicht eines Mathematikers wegen ihrer mathematischen Schönheit von entscheidender Bedeutung sei und dass er nicht in den Sinn gekommen sei, dass sie auf die Physik anwendbar sei. Später stellte sich heraus, dass die topologischen Eigenschaften der Theorie oder Eigenschaften, die nicht von der detaillierten Beschaffenheit der Räume abhängen, für das Verständnis der Verarbeitungsphysik namens Instantonen nützlich sind. Simons kommentiert den Druck, der ausgeübt wird, um angewandte Probleme durch Finanzierung zu lösen, und betont, dass Grundlagenforschung unerlässlich ist, da viele tiefgreifende Anwendungen dann entstanden, wenn Menschen sich den Dingen hingaben, die sie interessierten, ohne zu ahnen, dass sie später eine Anwendung finden würden.
  
  
• 01:05:00 In diesem Abschnitt dreht sich das Gespräch um die Entdeckung der Kernspinresonanz und ihre Verwendung in der Magnetresonanztomographie (MRT) des menschlichen Körpers. Das Konzept wurde von einem Physiker namens Isidor Isaac Rabi eingeführt und später von zwei deutschen Physikern weiterentwickelt. Anschließend wurde die MRT-Technologie von vielen Forschern in großem Maßstab entwickelt und implementiert, und in den 1960er Jahren waren die MRT-Geräte auf der ganzen Welt im Einsatz. Das Gespräch geht auch darauf ein, wie wichtig es ist, jungen Studierenden die Begeisterung und Leidenschaft für die Wissenschaft zu vermitteln, um sie zu inspirieren und zu motivieren. Eine Geschichte darüber, wie Jim Simons gegen den Vietnamkrieg protestierte und aus dem Institute for Defense Analyses entlassen wurde, wird ebenfalls besprochen.
  
  
• 01:10:00 In diesem Abschnitt erzählt Jim Simons eine Geschichte aus seiner Zeit als er während des Vietnamkrieges für das Verteidigungsministerium arbeitete. Nachdem er einen Brief an den Herausgeber geschrieben hatte, in dem er seinen Widerstand gegen den Krieg zum Ausdruck brachte, bat ein Journalist von Newsweek ihn um ein Interview. Simons stimmte zu und teilte seine Herangehensweise an die Arbeit an dem ihm zugewiesenen Projekt mit. Als sein Chef von dem Interview erfuhr, rief er Simons in sein Büro und teilte ihm mit, dass er gefeuert sei. Simons machte sich jedoch keine Sorgen, da er kürzlich eine gut angenommene Mathematikarbeit fertiggestellt hatte und zuversichtlich war, dass er einen akademischen Job bekommen könnte. Schließlich bekam er eine Anstellung an der Stony Brook University und wurde dort Vorsitzender der Abteilung. Auf die Frage nach seiner Überzeugung, dass jeder einmal gefeuert werden sollte, lachte Simons und sagte, das sei eine lustige Bemerkung, aber es könne nützlich sein, gezwungen zu werden, etwas anderes zu tun.
  
  
• 01:15:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seine Erfahrungen als Vorsitzender der Physikabteilung am Case Western Reserve in Cleveland. Obwohl er davor gewarnt wurde, in jungen Jahren in die Verwaltung einzusteigen, fand er es erfüllend und belebend, eine neue Abteilung aufzubauen und talentierte Lehrkräfte zu rekrutieren, um die schwache Abteilung zu verbessern. Er war sehr erfolgreich bei der Rekrutierung von Mitarbeitern und es machte ihm Spaß, sie durch bessere Chancen für die Abteilung zu gewinnen. Diese Erfahrung half ihm später im Leben, als er Geschäftsmann wurde und hochtalentierte Leute einstellen und sie ihr Ding machen lassen musste, ohne ihnen allzu sehr auf die Nerven zu gehen.
  
  
• 01:20:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seinen Übergang von der Wissenschaft in die Wirtschaft und darüber, wie unschätzbar wertvoll seine Erfahrung im Umgang mit Menschen war. Er hatte gelernt, Talente zu erkennen und sie zu ermutigen, ihr Bestes zu geben, was seiner Meinung nach das Herzstück guten Managements ist. Nach dem Verkauf eines erfolgreichen Unternehmens verfügte Simons über ein finanzielles Polster, das es ihm ermöglichte, zu investieren. Da er nur über begrenzte Erfahrung im Investieren verfügte, ging er eine Partnerschaft mit einem Mathematiker ein, der in das Rohstoffgeschäft eingestiegen war. Simons gab ihm x Dollar mit der Bedingung, dass er mit dem Handel aufhören musste, wenn er zu viel verlor, und wenn er eine enorme Menge Geld verdiente, musste er auch mit dem Handel aufhören. Die Investition erwies sich als großer Erfolg, und in neun Monaten hatte er sein Geld um den Faktor 10 vervielfacht.
  
  
• 01:25:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seine Erfahrungen im algorithmischen Handel und wie sie von der Grundlagenschulung zur Modellerstellung übergingen. Sie analysierten einen riesigen Datenspeicher, um nach Mustern zu suchen, die zum zentralen Merkmal ihres Unternehmens wurden. Er spricht darüber, wie sie ein prädiktives Signal für die letzten 10 Jahre getestet haben, und wenn es statistisch signifikant wäre, würde es in ihr Geschäft einfließen. Er erklärt auch, dass das System immer noch ähnlich funktioniert und als Black Box bezeichnet wird. Sie hatten strenge Bedingungen und Anforderungen und testeten das Signal ständig, und manchmal verschwand das Signal nach einer Weile, sodass sie es aus dem System entfernten. Im Nachhinein schien es äußerst vernünftig, und er erzählt, wie drei oder vier seiner Doktorarbeiten abgeschlossen wurden. Studenten aus Yale arbeiteten als Quants an der Wall Street, weil dort viel besser bezahlt wurde.
  
  
• 01:30:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über die Herausforderungen bei der Umsetzung medizinischer Empfehlungen auf Basis von maschinellem Lernen. Er erklärt, dass maschinelles Lernen zwar bei der Diagnose von Erkrankungen auf der Grundlage großer Datenmengen besser geeignet sei, es für die medizinische Gemeinschaft jedoch schwierig sei, eine Behandlung umzusetzen, wenn man nicht versteht, warum sie funktioniert. Simons geht auch auf die Finanzierung des Flatiron Institute of Computational Scientists durch die Simons Foundation ein und bringt seinen Stolz über die Leistung zum Ausdruck. Das Institut unterstützt Computerbiologie, Astrophysik, Quantenphysik, Mathematik und Neurowissenschaften. Simons spekuliert nicht darüber, welcher Bereich sich am meisten auszahlen wird, bringt aber seine große Bewunderung und seinen Stolz für die Organisation insgesamt zum Ausdruck.
  
  
• 01:35:00 In diesem Abschnitt des Interviews spricht Jim Simons über die verschiedenen Forschungseinheiten der Simons Foundation und wie sie miteinander interagieren. Er erwähnt, dass die Abteilung für Astrophysik die meisten Veröffentlichungen veröffentlicht hat, aber das ist nicht unbedingt ein Maßstab für den Erfolg. Darüber hinaus erörtert Simons, wie die Computermathematik allen anderen Einheiten hilft und wie es viele gemeinsame Postdocs zwischen den Einheiten gibt. Er betont die Bedeutung einer guten Führung in jeder Einheit, die für deren Erfolg notwendig ist. Abschließend teilt Simons seine Gedanken über den Trend, dass wohlhabende Personen wie er und Yuri Milner die Grundlagenforschung unterstützen, und findet es großartig, dass es Förderer der Wissenschaft gibt, betont aber auch die Bedeutung staatlicher Investitionen in die Wissenschaft.
  
  
• 01:40:00 In diesem letzten Abschnitt diskutieren der Interviewer und Jim Simons die Bedeutung staatlicher Investitionen in die Grundlagenforschung sowie die potenzielle Gefahr, dass Regierungen ihre Unterstützung aufgrund der zunehmenden Beteiligung des Privatsektors an der Forschung kürzen. Simons betont, wie wichtig es ist, dies nicht zuzulassen und stattdessen Durchbrüche im Privatsektor als Beweis dafür zu nutzen, dass Einzelpersonen und Privatunternehmen mit nur wenigen Milliarden ausgegebenen Dollar wichtige Ergebnisse erzielen können. Der Interviewer dankt Simons für seinen Beitrag zur Wissenschaft und dafür, dass er das Verständnis der Menschen für das wissenschaftliche Unternehmen verbessert hat. Sie äußern die Hoffnung, dass sie ihr Gespräch in Zukunft sowohl online als auch offline fortsetzen können.

[MetaQuotes]

Jim Simons: Gipfel der Trading-Größe · Greg Zuckerman

Jim Simons: Gipfel der Trading-Größe · Greg Zuckerman

Das Video bietet einen detaillierten Einblick in die faszinierende Reise von Jim Simons, dem Gründer von Renaissance Technologies, einem Hedgefonds, der für seinen beispiellosen finanziellen Erfolg bekannt ist. Trotz der rätselhaften Natur der Erfolge des Fonds gelang es dem Autor und Journalisten Greg Zuckerman, einen außergewöhnlichen Zugang zu Simons und denjenigen zu erlangen, die eng mit ihm verbunden sind, und es ihm zu ermöglichen, die gesamte Geschichte in seinem neuesten Buch „The Man Who Solved the Market“ zu erzählen. Der bemerkenswerte Erfolg des Fonds ist auf eine Kombination aus fortschrittlichen mathematischen Techniken, datengesteuerter Entscheidungsfindung und außergewöhnlichen Managementstrategien zurückzuführen, die die Rekrutierung und Motivation erstklassiger Talente fördern. Auch Simons‘ philanthropische Bemühungen und das umstrittene Thema Offshore-Konten werden beleuchtet.

Zu Beginn des Videos bringt Gregory Zuckerman sein langjähriges Interesse zum Ausdruck, ein Buch über Jim Simons zu schreiben, den Mathematiker, der zum Hedgefonds-Pionier wurde. Zuckerman überwand anfängliche Zweifel an der Machbarkeit eines derart ehrgeizigen Unterfangens und schaffte es schließlich, die bemerkenswerte Geschichte des erfolgreichsten Geldverdieners der modernen Finanzgeschichte aufzudecken.

Zuckerman spricht weiter über die Herausforderungen, denen er begegnete, als er versuchte, Informationen über Renaissance Technologies zu sammeln, einen äußerst geheimen und äußerst erfolgreichen Hedgefonds, der von Jim Simons gegründet wurde. Obwohl Simons' Milliardärskonkurrenten Absagen hinnehmen mussten, die der Bitte von Simons nachkamen, zahlte sich Zuckermans Entschlossenheit aus, da es ihm gelang, Interviews mit genügend Personen zu bekommen, um einen überzeugenden Bericht über die frühe Geschichte des Fonds und Simons' Leben zu erstellen. Es wird deutlich, dass die Menschen, die mit der Renaissance in Verbindung gebracht werden, eine einzigartige Denkweise besitzen, die durch einen unerschütterlichen Fokus auf Genauigkeit und Details gekennzeichnet ist, was gelegentlich ihre Bereitschaft zum Informationsaustausch behinderte.

Der Interviewer erkundigt sich nach der Häufigkeit und Art der Gespräche zwischen Zuckerman und Jim Simons. Zuckerman verrät, dass sie etwa fünf bis sechs Mal persönlich gesprochen haben, wobei jedes Treffen etwa anderthalb Stunden gedauert hat. Zuckerman hegt große Bewunderung für Simons‘ Leistungen sowohl im Bereich des Investierens als auch in der Gesellschaft insgesamt. Obwohl Simons zunächst Vorbehalte gegen die Veröffentlichung des Buches hatte, hielt Zuckerman es für seine Pflicht als Autor, den Lesern einen genauen Bericht zu liefern. Der Abschnitt beleuchtet auch Simons‘ Leben vor der Renaissance und beleuchtet seine außergewöhnliche akademische Karriere, seine angesehenen Positionen als Lehrer am MIT und Harvard sowie seine vielfältigen Interessen.

Jim Simons erweist sich als bemerkenswerter Mensch, dessen Talente sowohl den quantitativen als auch den zwischenmenschlichen Bereich umfassen. Trotz seiner Fähigkeiten als Mathematiker hatte Simons auch einen starken Wunsch, Geld zu verdienen, der sich zunächst in Experimenten mit Investitionen manifestierte, später verlagerte er seinen Schwerpunkt jedoch auf die Wissenschaft. Simons‘ Reise führte ihn durch verschiedene Unternehmungen, einschließlich seiner Arbeit in der Kommunikationsforschungsabteilung der National Security Agency, wo er sich durch das Brechen sowjetischer Codes auszeichnete, aber letztendlich aufgrund seiner unverblümten Ansichten zu Vietnam seinen Posten verlor. Jede Erfahrung trug zur Entwicklung neuer Fähigkeiten bei und führte letztendlich zu seinem zukünftigen Erfolg im Handel.

Das Video zeichnet Jim Simons Weg zum Erfolg nach, beginnend mit seiner bescheidenen Herkunft als Mittelschichtsmensch, dessen Vater in einer Schuhfabrik arbeitete. Auf der Suche nach größerem finanziellen Gewinn vertiefte sich Simons in die Wissenschaft und Mathematik und gründete schließlich Renaissance Technologies. Trotz zahlreicher Herausforderungen und Rückschläge beharrte Simons darauf, Vertrauen in sich selbst und seine Kollegen zu wecken und sie zu motivieren, sich auf den algorithmischen Handel und die Modellentwicklung zu konzentrieren. Auch wenn die Renaissance zunächst mit Hürden zu kämpfen hatte, trieben ihre Siege letztlich Simons‘ Reichtum in beispiellose Höhen.

Der erste Mitarbeiter für Simons‘ Handelsfirma war Lenny Baum, ein renommierter amerikanischer Mathematiker. Obwohl Baum kein Interesse am Handel hatte, fühlte er sich von der Herausforderung angezogen, die Geheimnisse des Marktes zu lüften. Gemeinsam bauten sie ein System auf, das zunächst Erfolg hatte. Das Modell zeigte jedoch Anzeichen von maschinellem Lernen, lernte sich auf bestimmte Weise selbst und führte dazu, dass Renaissance den Markt für Maine-Kartoffeln eroberte, was zu regulatorischen Problemen und erheblichen finanziellen Verlusten führte. Simons und Baum wurden schließlich von den Modellen frustriert und änderten ihren Handelsansatz, um sich auf die Analyse von Wirtschaftsdaten und Reaktionen auf Nachrichten zu verlassen. Eine weitere bedeutende Entwicklung war die Hinzufügung von Jim Ax, einem Akademiker aus Stony Brook, der mit der Entwicklung automatisierter computergestützter Handelsmodelle beauftragt wurde, was eine Zeit lang zu positiven Ergebnissen führte.

Das Video befasst sich mit den Höhen und Tiefen, mit denen Renaissance Technologies vor einem entscheidenden Führungswechsel im Jahr 1988 konfrontiert war. In den 1970er und frühen 1980er Jahren hatte das Unternehmen Mühe, kontinuierlich Gewinne zu erwirtschaften, selbst unter Beteiligung prominenter Akademiker. Simons hegte zunächst begrenzte Erwartungen an den Erfolg seines Unternehmens. Der Wendepunkt kam jedoch, als Elwyn Berlekamp engagiert wurde, um bei der Wiederbelebung des Unternehmens zu helfen, was zu einer Verlagerung hin zu kurzfristigeren Handelsstrategien führte. Das Unternehmen begann, häufiger zu handeln, hielt die Anlagen durchschnittlich zwei Tage lang und begann, Gewinne zu erwirtschaften. Trotz des letztendlichen Erfolgs des Hedgefonds verließen einige Top-Performer den Medallion Fund, und seine außergewöhnlichen Erfolge waren unvorhergesehen.

Greg Zuckerman beleuchtet den Weg, den Jim Simons und seine Kollegen eingeschlagen haben, um immensen Reichtum anzuhäufen. Als sie klein anfingen, standen sie vor der Herausforderung, die Unterstützung von Investoren zu gewinnen. Im Laufe der Zeit stiegen sie jedoch in den Aktienmarkt ein und erlangten ein tieferes Verständnis für die Verwaltung großer Geldsummen, was den Aufbau erheblichen Vermögens ermöglichte. Es ist wichtig zu beachten, dass Renaissance Technologies nicht mit einem Hochfrequenzhandelsunternehmen verwechselt werden sollte. Während sie schnelle Geschäfte betreiben, fällt ihr Ansatz in den Bereich des Mittelfrequenzhandels. Der Schwerpunkt des Unternehmens liegt auf der Identifizierung von Mustern im Markt. Dies führt dazu, dass das Unternehmen Positionen in etwa 4.000 Aktien Long und 4.000 Aktien Short hält und dabei Geschäfte abwickelt, die weitaus ausgefeilter sind als die statistische Arbitrage im Paarhandel.

Das Video beleuchtet auch den besonderen Handelsansatz von Renaissance Technologies, der sich auf die Analyse der Beziehungen zwischen Aktien konzentriert und nicht nur auf einzelne Aktien oder Aktiengruppen setzt. Das Unternehmen hat Grundsätze ermittelt, die auf historischen Marktmustern basieren, und ist sich bewusst, dass es wahrscheinlich unentdeckte Faktoren gibt, die den Markt beeinflussen. Sie sammeln und analysieren sorgfältig verschiedene Arten von Daten, darunter Wettermuster, Wirtschaftsindikatoren und Schifffahrtsverhalten. Durch die Bewertung ihrer Auswirkungen auf den Markt und das effektive Management von Risiken und Leverage sichert sich Renaissance Technologies einen Wettbewerbsvorteil. Ihre Verbindung zur Wissenschaft ermöglicht es ihnen, Top-Talente anzuziehen und unterstreicht die Bedeutung der Datenerfassung und -modellierung. Markov-Modelle werden ausdrücklich als eine von der Firma verwendete Methode erwähnt.

Darüber hinaus werden in dem Video die anspruchsvollen mathematischen Techniken besprochen, die Renaissance Technologies verwendet, einschließlich der Kernel-Methode für künstliche Intelligenz und Musteranalyse. Der wahre Differenzierungsfaktor, der Renaissance auszeichnet, sind jedoch die außergewöhnlichen Managementfähigkeiten von Jim Simons bei der Rekrutierung, Verwaltung und Förderung von Top-Talenten in der Branche. Im Gegensatz zu vielen anderen Unternehmen verfolgt Renaissance Technologies einen offenen Architekturansatz, bei dem Nachwuchskräfte Zugriff auf jede Codezeile haben und so ein Umfeld der Zusammenarbeit und des Wissensaustauschs ohne Angst vor Talenten oder dem Verlust geistigen Eigentums entsteht. Überraschenderweise basiert der Erfolg von Renaissance nicht nur auf einem einzigen streng gehüteten Geheimnis, sondern vielmehr auf einer Kombination aus etwa 20 bis 25 Geheimnissen, darunter die Begrenzung der Fondsgröße, die Förderung einer kollaborativen Kultur und der Einsatz differenzierter Handels- und Signalfindungstechniken.

In diesem Abschnitt wird die Bedeutung der wissenschaftlichen Methode und der datenbasierten Entscheidungsfindung hervorgehoben. Das Video erzählt die Geschichte von Jim Simons, der während eines Marktabschwungs in Panik verfiel und die quantitative Analyse zugunsten seiner Intuition aufgab. Dies erinnert daran, dass selbst Experten anfällig für Emotionen und Vorurteile sind. Trotz seines Engagements in Philanthropie und Politik spielt Simons weiterhin eine Rolle im Management von Renaissance Technologies und ist an wichtigen Entscheidungsprozessen innerhalb des Unternehmens beteiligt.

Das Video beleuchtet auch die bedeutenden philanthropischen Bemühungen von Jim Simons. Er ist dafür bekannt, eine der größten Wohltätigkeitsstiftungen in den Vereinigten Staaten zu leiten und engagiert sich aktiv für zahlreiche Anliegen, darunter Mathematik- und Naturwissenschaftsunterricht, Autismusforschung und die Erforschung des Beginns des Lebens. Greg Zuckerman betont, dass viele wohlhabende Personen, die für Renaissance Technologies arbeiten, Millionäre oder sogar Multimillionäre geworden sind. Darüber hinaus enthüllte das Leak der Paradise Papers, dass Simons einen erheblichen Geldbetrag im Ausland hält. Zuckerman stellt jedoch klar, dass es keine Hinweise auf schändliche Aktivitäten im Zusammenhang mit diesen Offshore-Konten gibt. Er weist darauf hin, dass Simons nicht der Einzige sei, der Steuervorteile auf diese Weise ausnutze.

Im Video geht es dann um die Nutzung von Offshore-Konten durch Jim Simons und Renaissance Technologies. Zuckerman räumt ein, dass er sie zwar dafür kritisiert, dass sie Steuerzahlungen aggressiv vermeiden, das Offshore-Geld an sich jedoch nicht grundsätzlich problematisch ist, da es schließlich über Simons Stiftung für wohltätige Zwecke verwendet wird. Allerdings prognostiziert Zuckerman, dass sowohl das Unternehmen als auch Simons wahrscheinlich das Verfahren gegen die US-Regierung wegen der Verwendung von Offshore-Steuererklärungen verlieren werden, was zu erheblichen Geldstrafen führen wird. Darüber hinaus verrät Zuckerman, dass es beim Schreiben seines Buches eine Herausforderung darstellte, Informationen von Renaissance Technologies und seinen Mitarbeitern zu erhalten, da diese nur ungern Details preisgaben und ihre Geschichte der Öffentlichkeit zugänglich machten.

Zusammenfassend bietet das Video eine aufschlussreiche Reise in das Leben von Jim Simons und den Aufstieg von Renaissance Technologies als äußerst erfolgreicher Hedgefonds. Trotz der mysteriösen Natur des Unternehmenserfolgs ermöglichte Greg Zuckermans bemerkenswerter Zugang zu Simons und seinem Umfeld es ihm, die umfassende Geschichte in seinem Buch „The Man Who Solved the Market“ zu erzählen. Die Erfolge des Unternehmens sind auf eine Kombination aus ausgefeilten mathematischen Modellen, datenbasierter Entscheidungsfindung und den außergewöhnlichen Managementfähigkeiten von Jim Simons bei der Rekrutierung und Förderung von Top-Talenten zurückzuführen. Simons‘ philanthropische Bemühungen und das Vorhandensein von Offshore-Konten werden ebenfalls angesprochen, wobei sowohl seine gemeinnützigen Beiträge als auch mögliche rechtliche Herausforderungen im Zusammenhang mit Steuervermeidung hervorgehoben werden.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt erklärt Gregory Zuckerman, dass er schon immer daran interessiert war, ein Buch über Jim Simons zu schreiben, den Mathematiker, der den Hedgefonds Renaissance Technologies gründete. Trotz des Mysteriums, das den Erfolg des Fonds umgab, verschaffte sich Zuckerman bemerkenswerten Zugang zu Simons und vielen Menschen um ihn herum, was ihm ermöglichte, die ganze Geschichte in seinem neuesten Buch „The Man Who Solved the Market“ zu erzählen. Obwohl Zuckerman anfangs besorgt war, ob er ein so großes Unterfangen schaffen könnte, gelang ihm schließlich der Durchbruch und es gelang ihm, die Geschichte des größten Geldverdieners der modernen Finanzgeschichte einzufangen.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt spricht der Autor und Journalist Greg Zuckerman über die Schwierigkeiten, die er hatte, Menschen dazu zu bringen, mit ihm über den geheimnisvollen und äußerst erfolgreichen Hedgefonds Renaissance Technologies zu sprechen, der von Jim Simons gegründet wurde. Obwohl sie Milliardäre und Konkurrenten von Renaissance waren, sagten einige von Simons‘ Rivalen auf Wunsch von Simons geplante Interviews mit Zuckerman ab. Zuckerman blieb hartnäckig und schaffte es schließlich, genügend Leute zu interviewen, um einen überzeugenden Bericht über die frühe Geschichte des Fonds und Simons‘ Leben zu geben. Schließlich stimmte Simons selbst zu, mit Zuckerman zu sprechen, machte aber deutlich, was er besprechen wollte und was nicht. Zuckerman weist außerdem darauf hin, dass die Leute bei Renaissance eine andere Rasse seien, sich zwanghaft auf Genauigkeit und Details konzentrierten und beim Informationsaustausch nicht immer kooperativ seien.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt fragt der Interviewer, wie oft er mit Jim Simons gesprochen hat, und Greg Zuckerman sagt, dass sie etwa fünf oder sechs Mal jeweils etwa anderthalb Stunden lang persönlich gesprochen haben. Er bewundert die Leistungen von Jim Simons sowohl in der Investmentwelt als auch in der Gesellschaft und fühlte sich privilegiert, ihn interviewen zu dürfen. Während Jim Simons zunächst nicht wollte, dass das Buch herauskommt, sah Zuckerman es als seine Aufgabe als Autor an, seinen Lesern eine genaue Geschichte zu liefern. Zuckerman spricht auch über Simons‘ Leben vor der Renaissance, wo er eine herausragende akademische Karriere hatte, als Lehrer am MIT und in Harvard respektiert wurde und vielfältige Interessen hatte.
  
  
• 00:15:00 In diesem Abschnitt wird hervorgehoben, dass Jim Simons über Talente verfügte, die sowohl die quantitative als auch die mathematische Welt umfassten, sowie die Fähigkeit, mit Menschen in Kontakt zu treten und mit ihnen zu interagieren. Obwohl er ein versierter Mathematiker war, verspürte er auch den starken Wunsch, Geld zu verdienen, dem er schließlich nachkam, indem er mit seinen Hochzeitsgeschenken spielte, das er jedoch schließlich aufgab, um sich auf die Wissenschaft zu konzentrieren. Später trat er in die Kommunikationsforschungsabteilung der National Security Agency ein, wo er den sowjetischen Code brach und in den Rängen aufstieg, aber schließlich den Job aufgrund seiner offenen Meinung über Vietnam verlor. Trotz dieses Rückschlags entwickelte er bei jedem Schritt auf seinem Weg neue Fähigkeiten, die schließlich zu seinem zukünftigen Erfolg im Handel führten.
  
  
• 00:20:00 In diesem Abschnitt bespricht das Transkript den Weg von Jim Simons zum Erfolg, beginnend mit seiner Herkunft als Mittelschichtsmensch, dessen Vater in einer Schuhfabrik arbeitete. Simons borgte sich Geld und war mit seinem Verdienst nicht zufrieden. Daher entwickelte er seine akademischen und mathematischen Fähigkeiten weiter, was ihn schließlich dazu veranlasste, seine eigene Firma, Renaissance Technologies, zu gründen. Trotz verschiedener Herausforderungen und Rückschläge beharrte Simons darauf, Vertrauen in sich selbst und seine Kollegen aufzubauen und sie zu motivieren, sich auf die Aufgabe des algorithmischen Handels und die Entwicklung des richtigen Modells zu konzentrieren. Die frühen Tage der Renaissance hatten Stolpersteine, führten aber letztendlich zu Siegen, die Simons‘ Reichtum vergrößerten.
  
  
• 00:25:00 In diesem Abschnitt war Lenny Baum der erste Mitarbeiter der Handelsfirma von Jim Simons, ein amerikanischer Mathematiker, der für seine Arbeit in verschiedenen Bereichen der Mathematik bekannt ist. Obwohl Baum kein Interesse am Handel hatte, war er fasziniert von der Herausforderung, das Rätsel des Marktes zu lösen. Gemeinsam bauten sie ein System auf und hatten schon bald einige Erfolge. Allerdings zeigte das Modell einige Anzeichen von maschinellem Lernen, indem es sich auf bestimmte Weise selbst beibrachte, was dazu führte, dass der Markt für Maine-Kartoffeln in die Enge getrieben wurde, die Regulierungsbehörden verärgert waren und Millionen von Dollar verloren gingen. Schließlich waren sowohl Simons als auch Baum mit den Modellen frustriert und begannen wie alle anderen zu handeln, wobei sie sich auf die Analyse von Wirtschaftsdaten und die Reaktion auf Nachrichten verließen. In dem Abschnitt geht es weiter darum, dass Jim Simons einen Akademiker aus Stony Brook namens Jim Ax mit der Entwicklung automatisierter computergestützter Handelsmodelle beauftragt hat, was eine Zeit lang auch funktionierte.
  
  
• 00:30:00 In diesem Abschnitt diskutiert der Redner die Höhen und Tiefen der Firma von Jim Simons vor dem Jahr 1988, als es einen Führungswechsel gab. In den 70er und frühen 80er Jahren kämpfte das Unternehmen darum, konstante Gewinne zu erzielen, und trotz der Zusammenarbeit mit hervorragenden Akademikern hatte Simons zunächst keine großen Hoffnungen für sein Unternehmen. Ein entscheidender Wendepunkt ereignete sich, als Elwyn Berlekamp hinzugezogen wurde, um bei der Sanierung des Unternehmens zu helfen, und er den Wechsel zum kurzfristigeren Handel vornahm. Das Unternehmen begann, häufig genug zu handeln, um einen Gewinn zu erzielen, indem es Investitionen durchschnittlich zwei Tage lang hielt. Trotz des Erfolgs des Hedgefonds verließen einige der Top-Performer den Medallion-Fonds, und niemand erwartete, dass er so erfolgreich werden würde wie er.
  
  
• 00:35:00 In diesem Abschnitt erklärt Greg Zuckerman den Weg, der Simons und seine Kollegen zu enormem Reichtum führte. Als sie klein anfingen, hatten sie Schwierigkeiten, die Unterstützung von Investoren zu erhalten, aber mit der Zeit stiegen sie in den Aktienmarkt ein und lernten den Schlüssel zur Verwaltung von Dutzenden von Milliarden, was ihnen dabei half, riesige Geldbeträge anzuhäufen. Er fügte hinzu, dass das Unternehmen von Simons nicht mit einem Hochfrequenzhandelsunternehmen verwechselt werden sollte, sondern eher mit einem Mittelfrequenzhandel, da sie die meisten Positionen durchschnittlich zwei Tage lang halten und gleichzeitig nach Mustern auf dem Markt suchen. Das Unternehmen führt zwar schnelle, aber nicht superschnelle Trades durch, und während sie nach Mustern suchen, haben Simons und sein Team 4.000 Long- und 4.000 Short-Aktien gehalten und führen so Trades durch, die weitaus ausgefeilter sind als die statistische Arbitrage im Paarhandel.
  
  
• 00:40:00 In diesem Abschnitt erörtert der Redner, wie Renaissance Technologies, das von Jim Simons gegründete Unternehmen, auf der Grundlage von Beziehungen zwischen Aktien handelt und nicht direkt auf eine Aktie oder eine Gruppe von Aktien setzt. Sie haben Prinzipien entdeckt, die auf historischen Marktmustern basieren, sind sich jedoch bewusst, dass es noch weitere Faktoren gibt, die den Markt beeinflussen, die uns nicht bekannt sind. Das Unternehmen sammelt und prüft alle Arten von Daten, einschließlich Wettermuster, Wirtschaftsdaten, Schifffahrtsverhalten usw. Es verfügt über ein besseres System zur Bewertung ihrer Auswirkungen auf den Markt, zur Risikobewertung und zur Hebelwirkung. Sie stellen aufgrund ihrer Verbindung zur Wissenschaft auch viel bessere Talente ein und legen Wert auf Datenerfassung und Modellierung. Der Redner erwähnt Markov-Modelle als eine spezifische Modellierungsmethode, die das Unternehmen verwendet.
  
  
• 00:45:00 In diesem Abschnitt des Videos erläutert Greg Zuckerman die anspruchsvolle Mathematik, die Renaissance Technologies verwendet, einschließlich der Kernel-Methode für KI und Musteranalyse. Er betont jedoch, dass das, was Renaissance wirklich auszeichnet, die herausragenden Managementfähigkeiten von Jim Simons bei der Rekrutierung, Verwaltung und Förderung von Top-Talenten in der Branche sind. Im Gegensatz zu anderen Firmen verfügt Renaissance über eine offene Architektur, in der Nachwuchskräfte jede Codezeile sehen können und der Code von allen geteilt werden kann, ohne Angst vor dem Verlust von Talenten oder geistigem Eigentum haben zu müssen. Zuckerman teilt auch mit, dass er überrascht war, dass es sich bei Renaissance nicht nur um ein großes Geheimnis handelte, sondern um eine Sammlung von etwa 20 oder 25 Geheimnissen, darunter die Einhaltung einer Obergrenze für den Fonds, einen begrenzten Wettbewerb, eine kollaborative Kultur und einen differenzierten Handel und Signalsuchtechniken.
  
  
• 00:50:00 In diesem Abschnitt wird die Bedeutung der wissenschaftlichen Methode und der datenbasierten Entscheidungsfindung hervorgehoben. Die Geschichte von Jim Simons, der während des Marktabschwungs in Panik geriet und seine Intuition anstelle einer quantitativen Analyse nutzte, erinnert daran, dass selbst Experten anfällig für Emotionen und Vorurteile sind. Trotz seines persönlichen Engagements in Philanthropie und Politik spielt Simons immer noch eine Rolle im Management von RenTech und ist an wichtigen Entscheidungen des Unternehmens beteiligt.
  
  
• 00:55:00 In diesem Abschnitt wird offenbart, dass Jim Simons eine der größten Wohltätigkeitsstiftungen in den Vereinigten Staaten leitet und für verschiedene Zwecke spendet, darunter Mathematik- und Naturwissenschaftsunterricht, Autismusforschung und die Erforschung des Beginns des Lebens . Greg Zuckerman weist außerdem darauf hin, dass es viele wohlhabende Personen gibt, die für Renaissance arbeiten, wobei viele Forscher und Mitarbeiter Millionäre oder Multimillionäre werden. Darüber hinaus enthüllte das Leak der Paradise Papers, dass Simons eine beträchtliche Menge Geld im Ausland hat, aber Zuckerman fand daran nichts Schändliches und erklärte, dass Simons nicht der Einzige sei, der Steuervorteile in Anspruch nehme.
  
  
• 01:00:00 In diesem Abschnitt verlagert sich die Diskussion auf das Thema der Nutzung von Offshore-Konten durch Jim Simons und Renaissance Technologies. Zuckerman sagt, dass er sie zwar dafür kritisiert, dass sie Steuerzahlungen aggressiv vermeiden, dass das Offshore-Geld an sich jedoch kein Problem darstellt, da es schließlich über die Simons-Stiftung für wohltätige Zwecke gespendet wird. Er glaubt jedoch, dass das Unternehmen und Simons das Verfahren gegen die US-Regierung wegen der Verwendung dieser Steuererklärungen verlieren und Schecks über Milliarden Dollar ausstellen müssen. Darüber hinaus teilt Zuckerman mit, dass es schwierig war, Informationen von Renaissance und seinen Mitarbeitern zu erhalten, um sein Buch zu schreiben und ihre Geschichte für die Leser verständlich zu machen.

[MetaQuotes]

TIP273: Milliardär Quant Jim Simons – Mit Gregory Zuckerman

TIP273: Milliardär Quant Jim Simons – Mit Gregory Zuckerman

Während des Investors Podcast wurde Gregory Zuckerman, der Autor von „The Man Who Solved the Market“, über den milliardenschweren Quanten Jim Simons und seine einzigartige Anlagestrategie interviewt. Simons, bekannt für die Erzielung einer außergewöhnlichen durchschnittlichen jährlichen Rendite von 66 %, folgt einem regelbasierten quantitativen System, das auf technischer Analyse und Mustererkennung basiert. Im Gegensatz zu traditionellen Anlegern konzentriert sich Renaissance Technologies, Simons‘ Firma, auf die Beziehungen zwischen Tausenden von Aktien, sowohl Long- als auch Short-Werten, anstatt direkte Wetten abzuschließen. Ihr System lernt kontinuierlich aus vergangenen profitablen Trades und nutzt dabei Daten und mathematische Modelle.

Zuckerman warnt einzelne Anleger davor, Renaissance Technologies zu meiden, und verweist auf den ausgefeilten Algorithmus und die schnelle Datenanalyse des Unternehmens, die andere auf dem Markt übertreffen. Er betont auch, dass Investoren einen Vorteil finden müssen, den das Unternehmen nicht ausnutzt, da es eine Herausforderung sein kann, Investitionsentscheidungen auf Computer zu übertragen. Zuckerman würdigt die Beiträge von Bob Mercer und Peter Brown zum Durchbruch von Renaissance, da ihre Arbeit eine entscheidende Rolle für den Erfolg des Unternehmens spielte.

Die Diskussion befasst sich mit einem faszinierenden Aspekt der Geschichte von Renaissance Technologies und zeigt, dass ihre Investitionsstrategie aufgrund eines vom Programmierer David Magaman entdeckten Systemfehlers beinahe gescheitert wäre. Simons‘ unkonventioneller Anlageansatz konzentriert sich auf die Vorhersage der relativen Bewegungen von Aktien innerhalb von Branchen und nicht auf die Entwicklung einzelner Aktien. Zuckerman unterstreicht Simons‘ bemerkenswerte Management- und Aufbaufähigkeiten, die ein kollaboratives Arbeitsumfeld bei Renaissance Technologies förderten und zum Erfolg des Unternehmens führten.

Das Gespräch verlagert sich dann auf die Unterschiede zwischen Exchange Traded Funds (ETFs) und Indexfonds. ETFs sind Anlageinstrumente, die Anlegern den Zugriff auf mehrere Wertpapiere ermöglichen, während Indexfonds darauf ausgelegt sind, bestimmte Marktindizes wie den S&P 500 abzubilden. ETFs sind im Allgemeinen steuereffizienter und kostengünstiger, was zu höheren Anlagerenditen führt. Die Bedeutung liegt jedoch eher in der Auswahl des richtigen Index zur Nachbildung als in der Entscheidung, ob ETFs oder Indexfonds bessere Investitionen sind.

Abschließend untersucht der Podcast die Fähigkeiten eines Fondsmanagers. Während Benchmark-Indizes relevant sind, verlieren sie für aktiv verwaltete Fonds, die sich vom Index abheben möchten, an Bedeutung. Der Fokus liegt auf der Fähigkeit des Fondsmanagers, fundierte Entscheidungen zu treffen und Werte zu schaffen. Das Interview endet mit einer Erinnerung daran, professionellen Rat einzuholen, bevor man Anlageentscheidungen trifft, und einem Angebot für den Zugang zu einem Kurs zum inneren Wert als Geschenk für einen Zuhörer, der eine gute Frage gestellt hat.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt interviewen die Moderatoren des Investors Podcast Gregory Zuckerman, Autor des Bestsellers „The Man Who Solved the Market“, über Jim Simons, den größten modernen Geldverdiener der Welt Finanzen. Obwohl er Händler, Investor oder kurzfristiger Investor ist und mit seinem Fonds, dem Madoff Fund, seit 1988 eine durchschnittliche jährliche Rendite von 66 % erzielt, unterscheidet sich Simons Anlageansatz von anderen, da er ein regelbasiertes quantitatives System verwendet statt Intuition und Urteilsvermögen. Simon ist nicht nur der beste Trader/Investor, sondern auch der geheimnisvollste. Er sprach nicht mit der Presse und gab seine Geheimnisse nicht preis, aber er erzählte Zuckerman von anderen Teilen seines Lebens, einschließlich seiner Zeit als Codeknacker für die US-Regierung während des Kalten Krieges.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt diskutiert Gregory Zuckerman, wie Jim Simons, der milliardenschwere Quant und Gründer von Renaissance Technologies, an das Investieren heranging, indem er technische Analysen nutzte und nach Mustern im Markt suchte, ähnlich wie es ein Wissenschaftler in chaotischen Situationen tut. Obwohl die Leute in der akademischen Welt den Markt als Zufall betrachteten, glaubte Simons, dass es eine Struktur gab, und er und seine Kollegen arbeiteten daran, eine viel bessere technische Analyse durchzuführen, obwohl dies von vielen an der Wall Street als fruchtlos oder als Hokuspokus-Alchemie abgetan wurde. Zuckerman geht auch darauf ein, wie sich Simons Anlageprozess mit der Verbesserung der Computerleistung weiterentwickelte, was ihn dazu veranlasste, sich für den kurzfristigen Handel zu entscheiden, den Tag in zwei Fünf-Minuten-Bänder aufzuteilen und nach Korrelationen zwischen verschiedenen Märkten zu suchen.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt konzentriert sich die Diskussion auf den Handelsansatz von Jim Simons, der auf der Identifizierung sich wiederholender Muster mithilfe eines selbstlernenden Modells basiert. Obwohl sie häufig handeln und stets danach streben, alles richtig zu machen, liegt ihre Erfolgsquote bei etwas über 50 %, ähnlich wie in einem Casino. Obwohl sie das Kelly-Kriterium als Leitfaden betrachteten, nutzten sie es nicht so oft, wie man vielleicht denken würde. Stattdessen entwickelten sie ein Modell, das aus früheren profitablen Trades lernte, und sie waren sich nicht immer sicher, was es tat oder warum. Wenn sie aufgrund des Modells Verluste erlitten, war das oft verwirrend und chaotisch, was zu stundenlangen Versuchen führte, herauszufinden, warum.
  
  
• 00:15:00 In diesem Abschnitt diskutiert Gregory Zuckerman die Anlagestrategie von Jim Simons und seinem Team bei Renaissance Technologies. Der Medallion-Fonds hat seit 1988 eine jährliche Rendite von 66 % erzielt, eine Leistung, die kaum zu glauben ist. Sie schließen niemals Gesamtwetten ab und alles dreht sich um Gruppen von Aktien im Vergleich zu anderen Gruppen. Sie sind Long-Positionen in etwa 4.000 bis 5.000 Aktien und Short-Positionen in etwa 4.000 bis 5.000 Aktien, und alles basiert auf den Beziehungen zwischen ihnen. Dieser Anlageansatz ist im Vergleich zur traditionellen Anlageform einzigartig. Sie basieren auf Regeln und basieren auf einem System und nicht auf Instinkt oder Urteilsvermögen.
  
  
• 00:20:00 In diesem Abschnitt warnt der Befragte einzelne Anleger davor, sich von Renaissance, dem von Jim Simons gegründeten Hedgefonds, fernzuhalten, da sie dank ihres ausgeklügelten Algorithmus und ihrer Datenanalyse schneller als alle anderen handeln und Daten verarbeiten können. Sie handeln mit einer sehr hohen Frequenz, nennen es aber intern „Momente bis Monate“. Der Befragte erwähnt auch, dass die Lektion hier darin besteht, einen Vorteil zu finden, den sie nicht ausnutzen, da es schwierig ist, unsere Entscheidungen den Computern zu überlassen. Der Interviewpartner spricht auch über die Beiträge von Bob Mercer und Peter Brown zum entscheidenden Durchbruch der Renaissance.
  
  
• 00:25:00 In diesem Abschnitt erläutert der Autor Gregory Zuckerman, wie Renaissance Technologies, die größte Investmentfirma der Geschichte, ihr bemerkenswertes System beinahe nicht erstellt hätte, weil ein junger Programmierer namens David Magaman einen Fehler im System entdeckt hatte. Zuckerman erklärt, dass Simons Anlageansatz im Widerspruch zur Funktionsweise der Wall Street steht, da sie keine reinen Aktienbewegungen vorhersagen, sondern sich stattdessen darauf konzentrieren, vorherzusagen, wie sich Aktien im Verhältnis zu anderen Aktien oder einer Branche entwickeln. Er weist darauf hin, dass Simon sich in der Branche durch seine hervorragenden Qualifikationen, Management- und Aufbaufähigkeiten auszeichnet. Sein offenes System sorgt intern für ein kollegiales Arbeitsumfeld, das alle dazu ermutigt, zusammenzuarbeiten und den Code zu verbessern, was Renaissance Technologies letztendlich erfolgreich macht.
  
  
• 00:30:00 In diesem Abschnitt diskutieren Moderator Stig Brodersen und Gast Gregory Zuckerman die Unterschiede und Gemeinsamkeiten zwischen ETFs und Indexfonds als Antwort auf die Frage eines Zuhörers. Während ETFs Anlageinstrumente sind, mit denen in mehrere Wertpapiere investiert werden kann, darunter Aktien, Anleihen und Small-Cap-Aktien, sind Indexfonds darauf ausgelegt, bestimmte Indizes von Finanzmärkten abzubilden, am häufigsten den S&P 500. ETFs sind im Allgemeinen eine steuereffizientere und kostengünstigere Möglichkeit, dies zu tun tätig, da sie keine Steuern auf Kapitalgewinne zahlen müssen und somit höhere Anlagerenditen erzielen. Die Frage, ob ETFs oder Indexfonds bessere Investitionen sind, ist nicht so wichtig wie die Wahl des richtigen Index zur Nachbildung.
  
  
• 00:35:00 In diesem Abschnitt erörtert der Redner die Fähigkeiten eines Fondsmanagers und warum es wichtiger ist, den Fondsmanager als den Referenzindex zu beeinflussen. Der Referenzindex ist wichtig, aber nicht so wichtig, wenn Ihr Fonds aktiv verwaltet wird, denn das Ziel besteht darin, etwas anderes zu machen als der Index. Der Redner dankt einem Zuhörer auch für seine tolle Frage und bietet als Geschenk zum Stellen Zugang zu seinem Kurs zum inneren Wert an. Der Podcast endet mit einer Erinnerung daran, einen Fachmann zu konsultieren, bevor Sie Investitionsentscheidungen treffen.

[MetaQuotes]

Die verrückte Geschichte des größten Händlers aller Zeiten | Jim Simons

Die verrückte Geschichte des größten Händlers aller Zeiten | Jim Simons

Jim Simons, ein legendärer Händler und Mathematiker, hat einen unauslöschlichen Eindruck in der Finanzwelt hinterlassen. Sein außergewöhnlicher Erfolg an der Börse in den letzten 25 Jahren hat seine Position als einer der größten Trader aller Zeiten gefestigt. Simons‘ Weg zu einer renommierten Persönlichkeit war jedoch mit faszinierenden Erfahrungen und bahnbrechenden Beiträgen gepflastert.

Simons‘ Geschichte beginnt mit seiner Beteiligung an der Entschlüsselung von Codes während des Kalten Krieges, wo ihm sein Talent, sowjetische Codes zu entschlüsseln, Anerkennung und Bewunderung einbrachte. Seine Fähigkeiten in Mathematik und Algorithmen führten dazu, dass er während seiner Arbeit am Institut für Verteidigungsanalysen einen ultraschnellen Algorithmus zum Entschlüsseln von Codes entwickelte. Diese Leistung katapultierte ihn zu einem Star in der Codeknacker-Community und führte ihn schließlich zu einer angesehenen Professur an der Harvard University.

Angetrieben von dem Drang nach noch größeren Erfolgen tauchte Simons mit einer einzigartigen Vision in die Welt des Handels ein. Er betrachtete die Börse als ein abstraktes intellektuelles System, das konventionelle Weisheiten in Frage stellte und revolutionäre Konzepte einführte. Sein Hedgefonds, Renaissance Technologies, entwickelte sich zu einem Kraftpaket der Branche, das riesige Kapitalbeträge verwaltete und den Markt stets übertraf. Simons‘ unermüdliches Streben nach Innovation veranlasste ihn, einen neuen Hedgefonds namens Roy zu gründen und damit seinen Einfluss im Finanzbereich weiter auszubauen.

Simons‘ Reise verlief jedoch nicht ohne Hindernisse. Sein Team stand vor Herausforderungen, insbesondere als es seinem Algorithmus nicht gelang, vom Höchstpreis des Goldes zu profitieren, was zu erheblichen Verlusten führte. Dies erinnert daran, dass selbst die erfolgreichsten Händler bei ihrem Streben nach finanzieller Exzellenz mit Hürden und Rückschlägen konfrontiert sind.

Über seine finanziellen Erfolge hinaus hat Simons durch seine philanthropischen Bemühungen einen bleibenden Eindruck hinterlassen. Er gründete die Simons Foundation, die sich auf die Förderung von Bildung und die Verbesserung der Gesundheitsergebnisse konzentriert. Darüber hinaus ist Simons ein großzügiger Gönner der Stony Brook University und unterstützt deren Mission der akademischen Exzellenz.

Das Erbe von Jim Simons reicht weit und breit, prägt die Finanzlandschaft und hinterlässt unauslöschliche Spuren in der Welt. Sein beispielloser Erfolg, gepaart mit seinem Engagement für Philanthropie und Bildung, festigt seine Position als eine der einflussreichsten und erfolgreichsten Persönlichkeiten der Geschichte.

• 00:00:00 Jim Simons ist ein Mathematiker und Händler, der als einer der größten aller Zeiten gilt. Seine Geschichte umfasst einen Aufenthalt im Kalten Krieg, wo er dabei half, sowjetische Codes zu knacken, und später einen Aufenthalt am Institut für Verteidigungsanalysen, wo er einen ultraschnellen Algorithmus zum Knacken von Codes entwickelte. Dieser Erfolg führte dazu, dass er zu einem Rockstar in der Codeknacker-Community wurde und heute Professor an der Harvard-Universität ist.
  
  
• 00:05:00 Jim Simons ist ein legendärer Trader, der für seinen Erfolg an der Börse bekannt ist. Da er jedoch noch mehr erreichen wollte, erforschte und entwickelte er ein Modell, das die Börse als abstraktes intellektuelles System betrachtete. Dieser Ansatz war revolutionär und führte schließlich dazu, dass Simons Hedgefonds zu einem der größten der Welt wurde. Simon's gab sich jedoch mit seinem Erfolg nicht zufrieden und setzte seine Innovationen fort, bis er schließlich einen neuen Hedgefonds namens Roy gründete. Doch trotz dieses Erfolgs ist an der Börse nichts einfach und Simons Team stand vor vielen Herausforderungen, insbesondere als ihr Algorithmus nicht in der Lage war, genügend Gold zu verkaufen, als es seinen höchsten Preis erreichte.
  
  
• 00:10:00 Das Video erzählt die Geschichte von Jim Simons, einem Händler, der in den 1980er und 1990er Jahren mit seinem leistungsstarken quantitativen Hedgefonds Renaissance Technologies legendären Status erlangte. Schließlich scheiterte die Partnerschaft zwischen Simons und Mercer, wobei es vor allem zu Meinungsverschiedenheiten über Mercers politische Ansichten und seine Finanzierung rechter Anliegen kam. Simons war mit Mercers Rolle in der Trump-Kampagne äußerst unzufrieden, und die beiden gerieten schließlich in Streit.
  
  
• 00:15:00 Jim Simons ist ein erfolgreicher Trader, der im Laufe seiner Karriere Hunderte Milliarden Dollar verdient hat. Sein Hedgefonds Renaissance hat in den letzten 25 Jahren jedes Jahr besser abgeschnitten als der Aktienmarkt. Er gründete außerdem die Simons Foundation, die sich auf Bildung und Gesundheit konzentriert und ein wichtiger Spender der Stony Brook University ist. Simons Einfluss auf die Welt ist weitreichend und er ist einer der mächtigsten und erfolgreichsten Menschen der Geschichte.

[MetaQuotes]

5 Lektionen von Jim Simons – dem erfolgreichsten Investor aller Zeiten

5 Lektionen von Jim Simons – dem erfolgreichsten Investor aller Zeiten

Das Video befasst sich mit fünf wichtigen Lehren, die sich aus der bemerkenswerten Karriere von Jim Simons, dem visionären Gründer von Renaissance Technologies und äußerst erfolgreichen Hedgefonds-Manager, ziehen lassen. Diese Lektionen bieten wertvolle Einblicke in den Ansatz von Simons und können auf verschiedene Aspekte des Lebens und des Geschäfts angewendet werden.

Eine wichtige Lektion, die hervorgehoben wurde, ist die Bedeutung der Entwicklung von Modellen, die sich im Laufe der Zeit kontinuierlich verbessern. Simons wusste, wie wichtig es ist, seine Anlagemodelle schrittweise zu verfeinern und zu verbessern, sodass sie sich weiterentwickeln und an veränderte Marktbedingungen anpassen können. Diese Betonung der ständigen Optimierung war entscheidend für den Erfolg von Renaissance Technologies und seinem Flaggschifffonds, dem Medallion Fund. Simons‘ Engagement, Modelle zu verfeinern, anstatt sich auf Zufall oder Intuition zu verlassen, unterscheidet ihn von vielen anderen in der Branche.

Eine weitere wichtige Lektion ist, dass man sich eher auf datengesteuerte Entscheidungen als auf subjektive Meinungen verlässt. Simons glaubte fest an die Vormachtstellung von Daten und den Erkenntnissen, die sie liefern könnten. Indem er sich auf objektive Informationen und gründliche Analysen stützte, war er in der Lage, fundierte Anlageentscheidungen mit höherer Erfolgswahrscheinlichkeit zu treffen. Dieser Ansatz steht im krassen Gegensatz dazu, sich auf Bauchgefühle oder unbegründete Annahmen zu verlassen, die oft zu suboptimalen Ergebnissen führen können.

Simons betonte außerdem, wie wichtig es sei, ein Umfeld zu schaffen, das die Kommunikation fördert und den Mitarbeitern die beste Infrastruktur bietet. Simons förderte eine Kultur der Zusammenarbeit und der intellektuellen Neugier, indem er außergewöhnlich intelligente Menschen einstellte und ihnen die Freiheit gab, Neues zu entdecken und Innovationen hervorzubringen. Diese kollaborative Atmosphäre ermöglichte es dem Team von Renaissance Technologies, erfolgreich zu sein und bahnbrechende Ergebnisse zu erzielen. Simons erkannte, dass die Investition in die besten Talente und die Bereitstellung der notwendigen Werkzeuge und Ressourcen zu besseren Ergebnissen führen würde.

Beharrlichkeit und Beharrlichkeit sind weitere Lehren aus Simons' Reise. Er betonte, dass es oft Zeit braucht, bis wertvolle Erfolge zustande kommen. Simons glaubte daran, an seinen Überzeugungen festzuhalten und bei der Verfolgung seiner Ziele standhaft zu bleiben. Er räumte ein, dass es auf dem Weg dorthin Herausforderungen und Rückschläge geben würde, riet jedoch davon ab, aufzugeben, es sei denn, zwingende Gründe erforderten einen Richtungswechsel.

Darüber hinaus betont das Video, dass Simons‘ Unternehmen Renaissance Technologies für seinen modellgetriebenen Ansatz bekannt ist. Trades werden ausschließlich auf der Grundlage der Ergebnisse ihrer hochentwickelten Modelle ausgeführt, wodurch menschliche Vorurteile und emotionale Faktoren ausgeschlossen werden. Diese Abhängigkeit von Modellen unterstreicht Simons Überzeugung von der Leistungsfähigkeit quantitativer Analysen und objektiver Entscheidungsfindung.

Die Lehren aus Jim Simons' glänzender Karriere verdeutlichen, wie wichtig es ist, Modelle kontinuierlich zu verbessern, sich auf Daten statt auf subjektive Meinungen zu verlassen, ein förderliches Arbeitsumfeld zu fördern, talentierte Mitarbeiter einzustellen und angesichts von Herausforderungen Beharrlichkeit zu bewahren. Diese Prinzipien, die durch den bemerkenswerten Erfolg von Simons veranschaulicht werden, bieten wertvolle Orientierung für jeden, der bei seinen Unternehmungen nach Spitzenleistungen streben und Hindernisse überwinden möchte.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt erörtert der Redner einige Lehren, die man von Jim Simons, dem Gründer von Renaissance Technologies und einem der erfolgreichsten Hedgefonds-Manager aller Zeiten, ziehen kann. Der Redner bewundert Simons für seinen Ansatz, Modelle zu erstellen, zu optimieren und durchzuhalten, bis die gewünschten Ergebnisse erreicht sind. Er weist darauf hin, dass das Unternehmen von Simons für seine große Geheimhaltung bekannt ist und dass ihr Flaggschifffonds, der Medallion Fund, seit vielen Jahren für externe Investoren geschlossen ist. Simons spricht darüber, wie er nach und nach Anlagemodelle entwickelte, die sich im Laufe der Zeit verbesserten und erfolgreicher wurden, anstatt sich auf den Zufall zu verlassen. Darüber hinaus ist das Unternehmen von Simons zu 100 % modellgesteuert, was bedeutet, dass Geschäfte ausschließlich auf der Grundlage der Ergebnisse des Modells und nicht auf der Grundlage der subjektiven Meinung einzelner Händler getätigt werden.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt bespricht Jim Simons sein Modell, kluge Leute einzustellen, ihnen Freiheit zu geben, eine Kommunikationsumgebung zu schaffen und ihnen die beste Infrastruktur zum Arbeiten bereitzustellen. Simons erklärt, dass viele der von ihm eingestellten Mitarbeiter einen Hintergrund in Physik und Astronomie haben, wozu auch die Analyse von Daten gehört, genau wie es in seiner Firma Renaissance der Fall ist. Er betont auch den Wert der Beharrlichkeit und weist darauf hin, dass etwas Wertvolles oft Zeit braucht, bis es Früchte trägt. Letztendlich ist es bei Simons wichtig, bei dem zu bleiben, woran man glaubt, und nicht aufzugeben, es sei denn, die Diskretion verlangt etwas anderes.

[MetaQuotes]

6 großartige Prinzipien zum Aufbau eines Systems für die Rückkehr vom legendären Jim Simons | Quantenreichtum

6 großartige Prinzipien zum Aufbau eines Systems für die Rückkehr vom legendären Jim Simons | Quantenreichtum

Jim Simons, ein amerikanischer Mathematiker, milliardenschwerer Hedgefonds-Manager und Philanthrop, ist für seinen außergewöhnlichen Erfolg in der Finanzwelt bekannt. Als Gründer von Renaissance Technologies, einem äußerst einflussreichen quantitativen Hedgefonds mit Sitz in East Setauket, New York, hat Simons einen einzigartigen Anlageansatz entwickelt. Seine Prinzipien und Strategien haben ihm in der Branche einen legendären Status eingebracht.

Die sechs von Jim Simons skizzierten Prinzipien für den Aufbau eines erfolgreichen Systems zur Generierung von Renditen lauten wie folgt:

1. Kontinuierliche Verbesserung: Simons betont, wie wichtig es ist, das System kontinuierlich zu verfeinern und zu verbessern. Durch die ständige Suche nach Möglichkeiten, das System zu verbessern, wird es effektiver bei der Erzielung günstiger Ergebnisse.
2. Einstellung von Top-Wissenschaftlern: Simons erkennt den Wert der Einstellung außergewöhnlicher wissenschaftlicher Köpfe. Durch die Zusammenstellung eines Teams brillanter Persönlichkeiten mit unterschiedlichem Hintergrund, insbesondere in der Mathematik und verwandten Bereichen, verschafft sich Renaissance Technologies einen Wettbewerbsvorteil bei der Entwicklung anspruchsvoller Modelle und Analysewerkzeuge.
3. Zusammenarbeit: Simons glaubt an die Förderung einer kollaborativen Umgebung, in der Teammitglieder gemeinsam auf ein gemeinsames Ziel hinarbeiten. Statt individualistischer Ansätze legt Renaissance Technologies Wert auf Teamarbeit und ermöglicht den Austausch von Ideen und Erkenntnissen unter den Mitarbeitern.
4. Erstklassige Infrastruktur: Simons legt großen Wert auf eine gut strukturierte und effiziente Infrastruktur. Dazu gehören robuste technologische Systeme, Datenverwaltungsfunktionen und klar definierte Prozesse. Eine solche Infrastruktur ermöglicht es dem Team, gründliche Analysen durchzuführen und fundierte Investitionsentscheidungen zu treffen.
5. Datenanalyse: Die quantitative Analyse ist der Kern der Anlagestrategie von Simons. Durch die umfassende Analyse großer Datenmengen identifiziert Renaissance Technologies Marktineffizienzen und nutzt sie aus, um günstige Handelsmöglichkeiten zu schaffen. Der Ansatz von Simons basiert auf statistischen Modellen und mathematischen Algorithmen, um Muster und Trends auf dem Markt zu erkennen.
6. Einstellung junger Talente: Simons erkennt den Wert neuer Perspektiven und jugendlicher Energie. Durch die aktive Rekrutierung talentierter junger Menschen sorgt Renaissance Technologies für einen kontinuierlichen Zufluss neuer Ideen und innovativen Denkens. Diese Strategie trägt dazu bei, die Agilität und Anpassungsfähigkeit des Unternehmens in einer sich schnell entwickelnden Finanzlandschaft aufrechtzuerhalten.

Was den Algorithmus und die Anlagestrategie von Jim Simons betrifft, verlässt er sich bei seinen Handelsentscheidungen ausschließlich auf quantitative Analysen. Simons sucht nach Marktineffizienzen und Anomalien, die gewinnbringend ausgenutzt werden können. Mithilfe mathematischer Modelle, statistischer Analysen und Computeralgorithmen identifiziert und führt Renaissance Technologies Geschäfte auf der Grundlage dieser festgestellten Marktdiskrepanzen aus. Indem Simons sich auf quantitative Analysen statt auf subjektive Meinungen verlässt, strebt Simons danach, durch die Ausnutzung von Marktunregelmäßigkeiten konstante Renditen zu erzielen.

Die Strategie von Jim Simons betont die Bedeutung einer datengesteuerten Entscheidungsfindung und der Ausnutzung von Marktineffizienzen durch quantitative Analysen. Dieser Ansatz hat sich als äußerst erfolgreich erwiesen und zu Simons' bemerkenswerter Erfolgsbilanz beigetragen und Renaissance Technologies als führendes Unternehmen in der Finanzbranche etabliert.

[MetaQuotes]

Jim Simons: Eine Kurzgeschichte meines Lebens und meiner Mathematik

Jim Simons: Eine Kurzgeschichte meines Lebens und meiner Mathematik

In diesem fesselnden Video bietet Jim Simons einen detaillierten Bericht über sein Leben und seine Karriere und bietet Einblicke in seine Reise und Erfolge. Simons erinnert sich an seine frühe Leidenschaft für Mathematik und hebt seine Faszination für die Differentialgeometrie hervor, ein Fachgebiet, das sich auf die Untersuchung gekrümmter Räume mit einer Metrik konzentriert. Er erzählt von seiner Beschäftigung mit diesem Thema, einschließlich seines Besuchs in Berkeley mit der Absicht, unter Professor Chern zu arbeiten, der sich zu dieser Zeit leider im Forschungsurlaub befand. Unbeirrt fand Simons einen neuen Mentor und stellte seine außergewöhnlichen Fähigkeiten zur Problemlösung unter Beweis, indem er erfolgreich ein anspruchsvolles, bisher ungelöstes Problem der Differentialgeometrie anpackte.

Simons erzählt auch von einem entscheidenden Moment in seinem Leben, als er in finanzielle Schwierigkeiten geriet und einen Kredit zurückzahlen musste. Dies veranlasste ihn, in ein Unternehmen zu investieren, das sich letztendlich als äußerst profitabel erwies und den Grundstein für seinen zukünftigen Erfolg legte. Simons setzt seine Erzählung fort und befasst sich mit seiner Tätigkeit am Institute for Defense Analyses, wo er in die faszinierende Welt des Code-Knackens involviert war und sich insbesondere auf das Knacken russischer Codes konzentrierte. Trotz seiner anspruchsvollen Aufgaben gelang es Simons, viel Zeit seinen mathematischen Beschäftigungen zu widmen und sich in das Studium minimaler Flächen zu vertiefen. Er begann, das Problem der Minimalflächen in höheren Dimensionen zu erforschen und erzielte erhebliche Fortschritte, indem er es bis zur siebten Dimension erfolgreich löste. Seine Ergebnisse in der achten Dimension wurden jedoch später von den Mathematikern Bombieri widerlegt, was die Komplexität und Herausforderungen der mathematischen Forschung offenbarte.

Nach seinem Ausscheiden aus dem Institut schlug Simons ein neues Kapitel auf und wechselte vom Bereich der Mathematik in die Welt der Investitionen. Er gründete einen Hedgefonds, der enormen Erfolg hatte und ihn zu großen finanziellen Höhen führte. Obwohl Simons nicht mehr direkt an dem Fonds beteiligt ist, hatte der Reichtum, den er während seiner Zeit bei ihm anhäufte, tiefgreifende Auswirkungen auf seine weiteren Unternehmungen. Inspiriert durch den Vorschlag seiner Frau begann Simons mit der Gründung einer Stiftung, die sich vor allem auf die Wissenschaft konzentriert. Er teilt mit, dass ein erheblicher Teil, 90 Prozent, der Mittel der Stiftung für die wissenschaftliche Forschung bestimmt sind, wobei 60 Prozent für die Grundlagenforschung und 30 Prozent für die Translationswissenschaft vorgesehen sind. Darüber hinaus reserviert die Stiftung 10 Prozent ihrer Ressourcen für Bildung und Öffentlichkeitsarbeit und betont damit die Bedeutung von Investitionen in die nächste Generation von Wissenschaftlern.

Simons geht weiter auf die Feinheiten der Verwaltung seiner umfangreichen Stiftung ein und bringt seine Zufriedenheit über die Wirkung zum Ausdruck, die sie in der wissenschaftlichen Gemeinschaft erzielt hat. Er räumt zwar ein, dass seine philanthropischen Bemühungen sein persönliches Vermögen geschmälert haben, betont jedoch den dauerhaften Reichtum, den er daraus zieht, dass er durch seine Stiftung einen Unterschied in der Welt macht. Simons geht kurz auf die Beteiligung seiner Frau an der Leitung der Stiftung ein und deutet die Beteiligung einer Person namens Yuri an, geht jedoch nicht auf die Details ein und verweist auf die Komplexität der Geschichte. Zum Abschluss seines Vortrags drückt Simons dem Publikum seine Glückwünsche aus und erhält großzügigen Applaus, der einen unauslöschlichen Eindruck eines bemerkenswerten Lebens voller Erfolge und philanthropischer Beiträge hinterlässt.

• 00:00:00 In diesem Abschnitt erzählt Jim Simons von seinem frühen Leben und erklärt, dass er als kleines Kind gerne Zahlen verdoppelte und dass er schon immer eine Vorliebe für Mathematik hatte. Sein besonderes Interesse galt der Differentialgeometrie, dem Studium gekrümmter Räume mit einer Metrik, und er reiste nach Berkeley, um diesem Thema nachzugehen, in der Hoffnung, unter Professor Chern arbeiten zu können. Obwohl Chern ein Sabbatical hatte, fand Simons einen neuen Mentor und löste sogar ein schwieriges Problem, das niemand sonst lösen konnte. Simons geriet dann in finanzielle Schwierigkeiten und musste einen Kredit zurückzahlen, was ihn dazu veranlasste, in ein Unternehmen zu investieren, das ihm letztendlich viel Geld einbrachte.
  
  
• 00:05:00 In diesem Abschnitt erzählt Jim Simons von seiner Arbeit am Institute for Defense Analyses, wo er mit der Entschlüsselung russischer Codes beauftragt wurde. Trotzdem konnte er die Hälfte seiner Zeit der Mathematik widmen und begann, sich für Minimalflächen zu interessieren. Er arbeitete an dem Problem in höheren Dimensionen und konnte es bis zur siebten Dimension lösen. Sein Gegenbeispiel in der achten Dimension wurde jedoch von zwei Mathematikern namens Bombieri als falsch erwiesen. Nachdem er das Institut verlassen hatte, wurde er dank der großzügigen Mittel, die ihm Gouverneur Rockefeller zur Verfügung stellte, Vorsitzender der Mathematikabteilung der Stony Brook University.
  
  
• 00:10:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seinen Übergang von der Mathematik zu Investitionen. Er gründete einen Hedgefonds, der außerordentlich erfolgreich wurde, und obwohl er nicht mehr dabei ist, hat er damit enorm viel Geld verdient. Seine Frau schlug vor, eine Stiftung zu gründen, und heute konzentriert sie sich auf die Wissenschaft, wobei 90 Prozent davon in die Wissenschaft fließen, davon 60 Prozent in die Grundlagenwissenschaft und 30 Prozent in die translationale Wissenschaft. Sie können auch 10 Prozent für Bildung und Öffentlichkeitsarbeit bereitstellen.
  
  
• 00:15:00 In diesem Abschnitt spricht Jim Simons über seine große Stiftung, in die er den größten Teil seines Geldes gesteckt hat und die ihn nicht mehr so reich gemacht hat wie zuvor, aber immer noch reich genug. Er erwähnt, dass seine Frau die meiste Zeit die Stiftung leitet und beantwortet eine Frage, ob Yuri Teil der Stiftung ist, lehnt es jedoch ab, näher darauf einzugehen, da es sich um eine lange Geschichte handelt. Abschließend wünscht er dem Publikum viel Glück und erhält Applaus.