Торговые рекомендации
Buy Stop 1321.00. Stop-Loss 1308.00. Цели 1325.00, 1329.00, 1350.00, 1365.00, 1385.00, 1400.00
Sell по-рынку. Stop-Loss 1320.00. Цели 1300.00, 1285.00, 1264.00, 1252.00, 1218.00
Технический анализ
С открытия сегодняшнего торгового дня пара XAU/USD незначительно снижается, продолжая двигаться с середины июля в нисходящем канале на дневном графике.
Пара XAU/USD пробила важные уровни поддержки 1329.00 (ЕМА200 на 4-часовом графике), 1324.00 (уровень Фибоначчи 38,2% коррекции к волне снижения с октября 2012 года и ЕМА50 на дневном графике) и продолжает снижаться к нижней линии нисходящего канала на дневном графике, проходящей вблизи отметки 1300.00. В случае его пробоя следующими целями станут уровни поддержки 1285.00 (ЕМА144 на дневном графике и нижняя линия восходящего канала на недельном графике), 1265.00 (ЕМА200 на дневном и недельном графиках).
Индикаторы OsMA и Стохастик на разных временных интервалах (4-часовой, дневной, недельный) перешли на строну продавцов, на месячном графике – также разворачиваются на короткие позиции. Закрепление цены ниже уровня 1218.00 (уровень Фибоначчи 23,6%) создаст предпосылки для дальнейшего снижения пары XAU/USD и возврат в нисходящий глобальный тренд, начавшийся в октябре 2012 года.
Тем не менее, на недельном графике пара XAU/USD остается в рамках восходящего канала, верхняя граница которого проходит вблизи уровня 1410.0 (уровень Фибоначчи 50,0%).
Спрос на золото будет поддерживаться тенденцией на понижение процентных ставок в ряде мировых центральных банков с перспективой дальнейшего смягчения их монетарных политик, а также сохраняющейся еще пока неопределенностью относительно состояния мировой экономики, в том числе и из-за Brexit.
Сценарий на рост пары XAU/USD будет связан с пробоем уровней 1324.00, 1329.00. Рост выше уровня сопротивления 1350.00 (максимумы сентября) может вернуть пару XAU/USD в восходящий тренд в рамках канала на недельном графике. Прорыв же цены выше отметки 1370.00 создаст риски дальнейшего роста цен на золото к пока гипотетическим отметкам 1400.00 долларов за унцию и 1410.00 (уровень Фибоначчи 50,0%).
Уровни поддержки: 1300.00, 1285.00, 1265.00, 1252.00, 1218.00
Уровни сопротивления: 1324.00, 1329.00, 1350.00, 1370.00, 1385.00, 1400.00, 1410.00
Обзор и динамика
Несмотря на вчерашнее ослабление доллара на валютном рынке, котировки золота также снизились. Так, в четверг фьючерсы на золото подешевели до 2-недельного минимума. Декабрьские фьючерсы на золото на СОМЕХ завершили торги в четверг с понижением на 0,6% по 1318,00 долларов США за унцию, закрывшись на самом низком уровне с 1 сентября. С открытия сегодняшнего торгового дня золото, хоть и не значительно, но продолжает дешеветь. Цена-спот опустилась к отметке 1315.00 доллара за тройскую унцию.
Слабые экономические данных США, вышедшие в четверг, оказали давление на доллар и смогли поддержать цену на золото. Розничные продажи, объём промышленного производства за август, индекс производственной активности за сентябрь и индекс цен производителей США оказались ниже прогнозных значений. Тем не менее, вероятность сентябрьского повышения ключевой ставки ФРС по-прежнему держит инвесторов в напряжении, несмотря на снижение вероятности такого повышения. Так, согласно фьючерсам на процентные ставки ФРС, в четверг вероятность повышения ставок на ближайшем заседании, которое пройдет 20-21 сентября, составляла лишь 12% против 15% в среду. Вероятность повышения ставки в декабре составляет 46% (против 54%, отмеченной днем ранее). Возможно, что на следующей неделе ФРС не станет повышать ставку, сохранив пространство для повышения в декабре.
Несмотря на относительно слабые американские макроэкономические показатели, выходящие в последнее время, на прошлой неделе президент ФРС-Бостон Эрик Розенгрен заявил, что "есть весомые основания" для ужесточения денежно-кредитной политики, которое позволит избежать перегрева экономики.
Таким образом, интрига вокруг вероятности скорого повышения процентной ставки в США усиливается, и сохраняющаяся неопределенность заставляет закрывать еще остающиеся длинные позиции по золоту. В условиях же повышения процентной ставки в США золото теряет инвестиционную привлекательность, уступая доллару и более безопасным активам, таким как гособлигации. Укрепление доллара также делает золото, цены на которое выражены в валюте США, менее привлекательным для держателей других валют, поскольку стоимость заимствований на его приобретение и хранение растут.
Из новостей на сегодня ждем данных из США. В 12:30 (GMT) выйдет важнейший инфляционный индекс - индекс потребительских цен за август. Ожидается рост на 1,0% (против +0,8% в июле), что благотворно отразится на котировках доллара (в случае подтверждения прогноза). В 14:00 публикуется предварительный индекс потребительского доверия Reuters/Michigan за сентябрь. Начиная с 2011 года, индекс находится в восходящем тренде. Текущий прогноз 91,0 (против значения 89,8 в августе), что также поддержит доллар в случае его подтверждения, и наоборот.
