НЕ ПРОПУСТИ!!! ЧТО ОЖИДАЕТСЯ НА РЫНКЕ ФОРЕКС СЕГОДНЯ!!! ЛУЧШАЯ АНАЛИТИКА НА СЕГОДНЯ 30.06.2016Г.

I. Фокус рынка:

Финансовые рынки продолжают восстанавливаться, хотя пока все еще никто не может сказать, какими будут дальнейшие последствия британского референдума. ЕС продолжает давить на Великобританию, подталкивая к ее более быстрому началу процесса выхода. Сторонники «Брексита» надеются после выхода сохранить свободный доступ к внутреннему европейскому рынку. На этот счет жесткую позицию заняла канцлер Германии Ангела Меркель, предупредив Великобританию, что «привилегии идут вместе с обязательствами» и рассчитывать на избирательный подход здесь не стоит. Другими словами, Меркель дала понять, что, закрывая свои границы и ограничивая свободу передвижения, не может быть и речи о свободном доступе к внутреннему европейскому рынку. Аналогичной позиции придерживаются лидеры других стран ЕС, которые сегодня впервые проведут встречу без Великобритании, при этом основной темой встречи будет «Брексит».

О том, как Великобритании справится с «Брекситом», сегодня будет говорить глава Банка Англии Марк Карни. Выступление Карни начнется 15:00 GMT. Ожидаются вопросы от прессы.

В течение европейской сессии внимание участников рынков привлекут данные по розничным продажам в Германии (06:00 GMT), ВВП Великобритании (08:30 GMT) и инфляции в еврозоне (09:00 GMT). Во второй половине дня кроме выступления Марка Карни будут отслеживаться данные по обращения за пособиями по безработице в США (12:30 GMT) и индексу менеджеров по закупкам Чикаго (13:45 GMT). Завершится день публикацией японских макроэкономических отчетов – данных по инфляции в 23:30 GMT и индексов Tankan в 23:50 GMT.

 

II. О чем говорят на рынке:

Министр финансов Германии Вольфганг Шойбле заявил, что существует опасность возникновения «эффекта домино» в Евросоюзе после решения жителей Великобритании о выходе страны из ЕС,  Также на встрече с министром иностранных дел Люксембурга Шойбле подчеркнул, что «остаться значит остаться, а уйти значит уйти», объяснив тем самым, что у Великобритании ограничено время на заявление о том, что она покидает ЕС. Еще до референдума о Brexit об опасности эффекта домино заявлял глава МИД Люксембурга Жан Ассельборн. Он предположил, что выход Великобритании из ЕС может привести к аналогичным шагам в государствах Восточной Европы. В качестве примера он привел премьер-министра Польши Ярослава Качиньского, который по его словам, согласен на сворачивание европейской интеграции.

 

Согласно отчету, бизнес Великобритании столкнулся с неопределенностью по трем направлениям, которые приведут к «крупному инвестиционному шоку». Рейтинговое агентство Fitch Ratings отмечает, что результат референдума, по которому Великобритания должна покинуть Европейский Союз, окажет значительное негативное влияние на британскую экономику и уже вызвал неопределенность среди компаний, от которых зависят инвестиции в бизнес. «Компании столкнулись со всплеском неопределенности на трех отдельных фронтах: будущем торговых отношений Великобритании с ЕС, форме нормативно-правовой базы, а также внутренней политической неопределенности, в том числе касательно будущего статуса Шотландии», - отмечает агентство. «Эта неопределенность подтолкнет компании к тому, чтобы отсрочить решения по найму и инвестициям, в то время как повышенная волатильность финансового рынка будет способствовать ухудшению деловой уверенности», - добавляют эксперты.

 

Канцлер Германии Ангела Меркель заявила, что пока трудно определить будущие отношения Великобритании и ЕС, однако потеря Великобритании для единого европейского рынка будет ощутимой. Тем временем председатель ЕС Дональд Туск заявил, что доступ Великобритании к единому рынку возможен только с гарантией свободного перемещения рабочей силы, граждан и капиталов. Напомним, что вопросы нелегальной миграции из-за пределов Евросоюза и миграции рабочей силы внутри ЕС были ключевыми в британской кампании по Брекзиту. Председатель ЕС также заявил, что процесс выхода Великобритании из ЕС должен быть упорядоченным и выразил надежду на то, что страна останется близким партнером ЕС в будущем.

 

Итоги опроса более 700 экономистов, проведенного Consensus Economics, указали, что последствия Брекзита для экономики Британии могут быть безрадостными. По их мнению, одним из последствий решения о выходе из Европейского союза может стать стагфляция: сочетание крайне слабого экономического роста и повышения потребительских цен. Эксперты ожидают замедления роста британского ВВП до 1,4% в 2016 году и 0,4% в 2017 году, тогда как в мае предполагалось повышение на 1,9% и 2,1% При этом инфляция в стране, вероятно, усилится в следующем году до 2,2%, превысив таргетируемый Банком Англии уровень в 2% впервые с 2013 года. По мнению экономистов, Брекзит нанесет удар и по экономике еврозоны, рост которой замедлится с 1,6% в прошлом году до 1,5% в текущем и 1% в 2017 году. Среди ведущих стран валютного блока больше всех пострадают Испания и Италия, считают участники опроса.

 

МВФ планирует понизить прогноз роста ВВП Германии в 2016 году в связи с решением Великобритании покинуть Евросоюз. Об этом рассказала помощник директора европейского департамента МВФ Энрика Детреджич. «Конечно, мы думаем о пересмотре в сторону понижения. Мы уже указывали в нашем отчете, что британский референдум был риском понижения», — сказала Детреджич. МВФ опубликовал прогноз роста немецкой экономики на ближайшие годы. И прогноз был повышен в текущем году до 1,7% ВВП, а на 2017 год был понижен до 1,5%. При этом в отчете отмечалось, что влияние Брекзита в обзоре не учтено.

 

Минэнерго США сообщило, что на неделе 18-24 июня запасы нефти упали на 4,1 млн баррелей, до 526,6 млн баррелей. Эксперты прогнозировали снижение на 2,1 млн баррелей. Запасы нефти в терминале Кушинга (штат Оклахома) упали на 951 000 баррелей, до 64,2 млн баррелей. Запасы бензина выросли на 1,4 млн баррелей, до 239 млн баррелей. Аналитики ожидали, что запасы бензина не изменятся. Запасы дистиллятов упали на 1,8 млн баррелей, до 150,5 млн баррелей. Аналитики прогнозировали, что запасы дистиллятов не изменятся. Коэффициент использования нефтеперерабатывающих мощностей вырос на 1,7%, до 93%. Аналитики предполагали, что показатель вырастет на 0,6%. Тем временем, добыча нефти в США составила 8,622 млн баррелей в день против 8,677 млн баррелей в день на предыдущей неделе.

 

Национальная ассоциация риелторов (NAR) сообщила: количество незавершенных сделок по продаже жилья заметно снизилось по итогам мая, превысив прогнозы экспертов, и указав на замедление активности на рынке жилья США. Согласно данным, с учетом сезонных колебаний индекс незавершенных сделок по продаже жилья упал в мае на 3,7%, до 110,8 пункта. Эксперты ожидали снижение индекса на 1,0% после роста на 3,9% в апреле (пересмотрено с +5,1%). По сравнению с маем 2015 года индекс опустился на 0,2%, записав при этом первое снижение с августа 2014 года. Лоуренс Юн, экономист NAR, указал, что скудные запасы жилья для продажи и быстро растущие цены являются основной проблемой для жилищного сектора. "Риелторы признают, что все большее число покупатели разочарованы напряженной конкуренцией и отсутствием доступных домов для продажи на своем рынке", - сказал Юн.

 

Объем промышленного производства в Японии снизился сильнее, чем прогнозировали экономисты, упав на 2,3% в сравнении с апрелем, когда он вырос на 0,5%, сообщило министерство торговли страны в четверг. Согласно срединному прогнозу, предполагалось падение на 0,1%. Слабые данные по производству вместе с вышедшим отчетом о низких розничных продажах в мае и данными о ежемесячном спаде экспорта добавляют проблем стремящейся к восстановлению Японии, экономика которой вернулась к росту в первом квартале года. «Иена укрепляется в контексте растущей неопределенности с глобальной экономикой, поэтому она может сдерживать компании и потребителей от расходов. Темпы роста ослабевают во всем мире, и перспективы производства выглядят мрачными», — говорит Хироши Сираиси, экономист BNP Paribas.

 

III. Ситуация на рынках

Валютный рынок

Пара EUR/USD демонстрирует небольшое снижение, корректируясь после вчерашнего повышения. Эксперты отмечают, что финансовые рынки продолжают восстанавливаться, хотя пока никто не может сказать, какими будут дальнейшие последствия британского референдума. Сегодня инвесторы будут следить за инфляционными данными по еврозоне, а также статистикой по рынку труда США. В фокусе также окажется выступление президента Федерального резервного банка Сент-Луиса Джеймса Булларда. Пара может продолжить рост, если заявления Булларда укрепят рынок во мнении, что ФРС не сможет повысить ставки два раза или даже один раз в этом году, а может понизить их. В настоящее время фьючерсы на ставки ФРС указывают на 2-процентную вероятность понижения ставок на сентябрьском и ноябрьском заседаниях. До британского референдума были нулевые шансы на понижение ставки и 52-процентная вероятность повышения ставки на сентябрьском заседании. Тем не менее, продажи на росте могут обусловить снижение пары, если обеспокоенность по поводу решения британцев опять усилится. Международный валютный фонд заявил вчера, что предстоящий выход Великобритании из ЕС создает понижательные риски для перспектив экономики Германии, сигнализируя о том, что текущий прогноз роста ВВП Германии может быть пересмотрен. Сильное сопротивление - $1.1426 (максимум 23 июня). Важная поддержка - $1.0911 (минимум 24 июня).

 

Пара GBP/USD торгуется с понижением, постепенно приближаясь до вчерашнего минимума. Участники рынка сосредоточены на осмыслении дальнейшего воздействия решения Великобритании выйти из ЕС после вызванного им первого потрясения. ЕС продолжает давить на Великобританию, подталкивая к ее более быстрому началу процесса выхода. Сторонники Брекзита надеются после выхода сохранить свободный доступ к внутреннему европейскому рынку. О том, как Великобритании справится с Брекзитом, сегодня будет говорить глава Банка Англии Марк Карни. Выступление Карни начнется 15:00 GMT. Ожидаются вопросы от прессы. Инвесторы полагают, что волатильность рынков будет сохраняться, пока Великобритания предпринимает попытки определить свои будущие отношения с ЕС. Ключевой риск состоит в лишении фунта статуса резервной валюты из-за возможной дестабилизации британской экономики. Основные агентства уже понизили кредитные рейтинги Великобритании, основываясь на снижении предсказуемости и эффективности принятия политических решений. Важное сопротивление - $1.4009 (минимум 16 июня). Важная поддержка - $1.3000 (психологический уровень).

Пара AUD/USD умеренно снизилась, утратив часть заработанных вчера позиций, что связано с корректировок фондовыми менеджерами позиций в конце месяца. Следующим заметным событием станет публикация в пятницу производственного индекса менеджеров по снабжению (PMI) Китая. Кроме того, инвесторы все еще проявляют осторожность на фоне итогов британского референдума. Аналитики отмечают, что результаты голосования свидетельствуют о глубоком разочаровании западных избирателей политической элитой, которая в условиях глобализации не смогла обеспечить всеобщий экономический рост. Итоги референдума имеют значение и за пределами Британских островов: решение о выходе из ЕС может подогреть опасения по поводу аналогичных шагов со стороны других членов блока. Небольшое влияние на пару также оказали данные по Австралии. Как стало известно, кредитование частного секторе выросло в мае на 0,4% после повышения на 0,5% по итогам предыдущего месяца. Аналитики ожидали рост на 0,5%. В годовом выражении темпы повышения кредитования замедлились до 6,5% с 6,7% в апреле. Сильное сопротивление - AUD0.7645 (максимум 23 июня). Важная поддержка - AUD0.7284 (минимум 16 июня).

Пара USD/JPY консолидируется вблизи уровня открытия. Ожидается, что сегодня пара доллар будет торговаться в диапазоне Y102,20-Y103,50, так как опасения относительно возможного немедленного негативного эффекта от решения Великобритании выйти из ЕС, пока ослабли. Инвесторы взяли передышку после интенсивных продаж в конце прошлой недели, вызванных неожиданным итогом референдума о членстве Великобритании в ЕС. Вместе с тем, неопределенность сохраняется, а новых хороших новостей нет. Пара, вероятно, продолжит торговаться в узком диапазоне, пока не поступят свежие торговые ориентиры. Напомним, премьер-министр Японии Синдзо Абэ поручил министру финансов и главе центрального банка принять любые необходимые меры для поддержки экономики и финансовых рынков, просигнализировав о том, что пристально следит за ростом иены на решении Великобритании выйти из ЕС. Важное сопротивление – Y106.83 (максимум 23 июня). Сильная поддержка - Y99.00 (психологический уровень).

Фондовый рынок

Индекс	Значение	Изменение
S&P	2,070.77	+1.70%
NASDAQ	4,779.25	+1.86%
Dow	17,694.68	+1.64%
Nikkei	15,649.14	+0.53%
Hang Seng	20,765.1	+1.61%
S&P/ASX	5,222.7	+1.56%
Shanghai	2,924.22	-0.25%

 

Основные фондовые индексы США завершили вчерашние торги в зеленой зоне на фоне ослабления опасений относительно решения Великобритании выйти из состава Европейского Союза. Эксперты отмечают, рост предыдущей сессии, похоже, был связан в основном с закрытием коротких позиций, но рост в среду получил некоторый дополнительный импульс, так как на рынке появились новые покупатели. После первоначальной турбулентности на рынке инвесторы теперь считают, что риски сейчас слабее, чем в период банкротства Lehman Brothers, которое привело к мировому финансовому кризису 2008 года, и по сравнению с пиком европейского долгового кризиса. Многие эксперты теперь ожидают, что ведущие центральные банки начнут принимать меры для противодействия потенциальному замедлению экономики после британского референдума. Повышение индексов также было связано с публикацией статистики по ВВП США. Как стало известно, потребительские расходы умеренно выросли по итогам мая, сигнализировав о том, что один из важнейших элементов экономики США пришел в норму после слабости в начале года. ОСогласно данным, объем личных расходов увеличился в мае на 0,4% по сравнению с ростом на 1,1% в предыдущем месяце (пересмотрено с +1,0%). Последнее изменения совпали с прогнозами.

Азиатские фондовые индексы торгуются преимущественно с повышением. Котировки на крупнейшей в Азии Токийской фондовой бирже торгуются в плюсе на фоне небольшого ослабления иены к доллару, что выгодно крупным местным компаниям, ориентированным на внешние рынки. В фокусе также оказались данные по Японии, которые показали, что промышленное производство в мае снизилось на 2,3% после роста на 0,5% в апреле. Аналитики ожидали снижение показателя на 0,1%. В годовом исчислении промпроизводство сократилось на 0,1% после снижения на 3,3% в апреле. Министерство экономики, торговли и промышленности Японии сообщило, что прогнозирует рост промпроизводства в течение ближайших месяцев. Ожидается рост производства в июне на 1,7% и в июле на 1,3%.

Начало торгов на основных фондовых площадках Европы ожидается позитивным.

 

Рынок инструментов фиксированной доходности

На текущий момент доходность 10-и летних облигаций США находится на уровне 1,51% (-1 б.п.).

Доходность 10-и летних немецких бондов в данный момент находится на уровне -0,11% (+1 б.п.).

Доходность 10-и летних гособлигаций Великобритании удерживается в области 0,95% (-1 б.п.).

 

Товарные рынки

Фьючерсы на нефть сорта WTI демонстрируют негативную динамику. На текущий момент августовские фьючерсы котируются по $49.35 за баррель (-1.06%). Цены на нефть умеренно снижаются, корректируясь после вчерашнего повышения, которое было поддержано публикацией статистики по запасам нефтепродуктов в США. Вчера Минэнерго США сообщило, что на неделе 18-24 июня запасы нефти упали на 4,1 млн баррелей, до 526,6 млн баррелей. Эксперты прогнозировали снижение на 2,1 млн баррелей. Коэффициент использования нефтеперерабатывающих мощностей вырос на 1,7%, до 93%. Аналитики предполагали, что показатель вырастет на 0,6%. Тем временем, добыча нефти в США составила 8,622 млн баррелей в день против 8,677 млн баррелей в день на предыдущей неделе. В настоящее время набирают силу такие факторы, как сокращающийся разрыв между спросом и предложением на нефтяном рынке. Предложение снизилось из-за пожаров в Канаде, забастовок в Кувейте и во Франции, а также проблем с экономикой в Венесуэле и политических волнений в Нигерии и Ливии. Одновременно с этим спрос на нефть продолжает расти в Китае и Индии. Кроме того, добыча нефти в Норвегии может снизиться из-за забастовки работников.

 

На текущий момент цены на золото котируются по $1319.30 (-0.57%). Драгметалл дешевеет на фоне укрепления доллара США из-за ослабления обеспокоенности инвесторов по поводу воздействия решения Великобритании выйти из ЕС. По мнению главного аналитика Shandong Gold Group Шу Цзяна, золото может торговаться в пределах $1400-$1450 за унцию в ближайшие 2-3 недели, так как Брекзит не рассматривается в качестве долгосрочной угрозы для роста мировой экономики. По его словам, если Брекзит будет оказывать сильное негативное влияние на рынки, то центробанки вмешаются, чтобы стабилизировать ситуацию.